前段时间，一款万能险宣布停止追加保费的消息，引发了行业内不少朋友的热议。
这款万能险的保底利率有3.5%，宣传的时候说是可以“无限追加”保费，因此吸引了不少客户的投保。而现在突然不让追加保费了。这被很多购买了这款产品的朋友视为保险公司的“公然违约”、“保险合同说改就改，没有提前告知”。
公司违约了吗
通常储蓄险的加保，会在条款里提到“经本公司审核同意”，客户可以追加保费。或者就完全不会在保险合同中提到追加保费的规则，只是在实际运营中（也就是基于产品的保全规则）可以追加保费。这家保险公司的其他万能险条款中也写了这类限制条件，只是这款产品没写。这也是很多消费者认为保险公司没有履行合同约定的地方。
条款写的确实不严谨，但既然条款中提到了“交费额度不得低于本公司的规定限额”，只要公司把这个限额甚至的足够高，大家即使想追加也很难做到。
不过，即使没有最后一句话，把这个条款解读成可以“无限追加”也过于激进。
更大的问题，还是公司的夸大宣传和销售人员的误导。
保底利率3.5%是什么水平？
金融监管总局8月份下发了的《关于健全人身保险产品定价机制的通知》，要求10月1日起，万能险保底利率从2.0%下调至1.5%。而去年7月底，万能险保底利率已经从2.5%下降到了2.0%。
保底利率要达到3.5%，那基本上要追溯到2015年以前。2015年左右，万能险业务高速增长，那时候利率水平较高，万能险结算利率也高，保底利率还能在3%-3.5%。
近几年利率水平不断下降，以今年发行的超长期国债为例，其票面利率水平大概也就2.5%左右。而监管更是在今年初限制了结算利率水平，即（即万能险保底利率+浮动利率）最高不能超过3.3%或3.1%。
锁定3.5%保底利率的万能险，其吸引力可想而知。
如何理解加保功能？
万能险的一大特点就是缴费灵活，但是当利率不断下行时，追加保费的功能就变成了一项非常有价值的选择权。
如果不加限制，那么大家就可以在利率下降的时候，把钱存进去，赚取保底收益。如果利率再上涨，把钱取出来，存个更高利率的短期存款或其他投资产品。这样资金就永远不会受到低利率的影响。而低利率的风险都让保险公司承担了。
因此，这么高风险的选择权，不可能不加以限制。
也不仅这家公司，过去一段时间，很多公司都对万能险追加保费进行了限制，或者就是完全停止了追加功能。
从另一个方面看，预定利率的下调，市场反映还非常剧烈，产品停售炒作得沸沸扬扬的。那放开高保底利率万能账户的加保，不也就是变相放开高保底利率万能险的销售，本质上和卖了一单万能险没什么区别。
其他储蓄险的加保功能也是类似。减保功能也是类似。对于保险公司来说，如果不加限制，都是成本很高的选择权。
所以，无论买的时候加减保规则是怎么样的，都建议大家谨慎看待这项功能未来使用的灵活性。
