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内容要点
1. 从中国理财网公布数据统计，本周全市场共发行492期公募银行理财产品，存续公募产品期数为33420期。从发行量及存量产品占比来看，新发的固定收益类净值型理财占比超97%。从产品期限来看，以3个月及以上期限产品发行为主，占比约九成。根据中国理财网不完全统计，市场公布的业绩比较基准主要集中在2%-4%。
2.据联合智评不完全统计，本周全市场新发产品业绩比较基准中枢均值较上周上升46BP，其中3个月以内产品业绩比较基准中枢均值较上周上升50BP, 1年以上产品业绩比较基准中枢均值较上周上升44BP。
3. 政府债发行开始上量，资金面边际收敛。本周政府债共计净缴款4767亿元，为近十周以来最高。央行投放量维持低位，持续回笼资金。本周央行在公开市场净回笼资金7597.6亿元。大行开始卖出长端活跃券，市场转跌，收益率上行。至周五，10年国债240011估值为2.19%，较上周+7.4BP，10年国开债240210估值为2.245%，较上周+5.45BP。
4. 权益市场方面，本周权益市场受到全球股市动荡影响普遍下跌。上证综指涨跌幅-1.49%，沪深300涨跌幅-1.56%，创业板指涨跌幅-2.60%，科创50涨跌幅-2.77%。行业涨跌幅方面，本周上涨较多的板块为房地产、食品饮料、建筑材料，跌幅较大的板块为计算机、国防军工、电子。
5.市场要闻：
（1）债券市场整体调整，银行理财忽觉“凉意”。
（2）监管全面提速，中国ESG建设已进入深水区；2024年上半年ESG理财产品存续余额达到1880亿元。
以下是详细报告：
本周理财市场走势
（一）银行理财产品发行统计
从中国理财网公布数据统计，本周全市场共发行492期公募银行理财产品，存续公募产品期数为33420期。从发行量及存量产品占比来看，仍存在部分非净值型产品；公募净值型理财依然以固定收益类为主，新发的固定收益类净值型理财占比超97%。从产品期限来看，以3个月及以上期限产品发行为主，占比约89%。
根据中国理财网不完全统计，市场公布的业绩比较基准主要集中在2%-4%，在有公布业绩比较基准的产品中占比约为89%。
具体数据详见以下列表：
数据来源：中国理财网
数据来源：中国理财网
数据来源：中国理财网
（二）理财产品业绩表现
1.理财产品发行定价
据不完全统计，本周全市场新发产品业绩比较基准中枢均值较上周上升46BP，其中3个月以内产品业绩比较基准中枢均值较上周上升50BP，1年以上产品业绩比较基准中枢均值较上周上升44BP。
各期限新发产品业绩比较基准中枢均值
（数据来源及统计口径：数据来源于联合智评，统计口径为按期限分类，理财公司新发产品业绩比较基准中枢平均值，不包含指数型业绩基准产品，数据日：2024年8月9日）
2.理财产品收益表现
（1）现金管理类产品方面，从联合智评·现金30A指数来看，8月6日现金30A指数7日年化收益率为1.71%，较前一日下降0.30%，高于余额宝收益率30.38BP。
现金管理类指数走势
（数据来源：联合智评，截止2024年8月6日）
（2）固定收益类产品方面，全市场近1个月年化收益率为3.0770%，近3个月年化收益率为2.9657%，近6个月年化收益率为3.5735%，近1年年化收益率为2.9628%。
各期限固定收益类产品收益表现
（数据来源：联合智评，截至2024年8月6日）
（3）混合类产品方面，全市场产品近1个月年化收益率为-2.1738%，近3个月年化收益率为-0.5821%，近6个月年化收益率为3.4721%，近1年年化收益率为0.0619%。
各期限混合类产品收益表现
（数据来源：联合智评，截至2024年8月6日）
（4）权益类产品方面，全市场产品近1个月年化收益率为-36.1582%，近3个月年化收益率为-29.0730%，近6个月年化收益率为5.7059%，近1年年化收益率为-13.6738%。
（数据来源：联合智评，截至2024年8月6日）
（三）债券市场本周概况
政府债发行开始上量，资金面边际收敛。本周政府债共计净缴款4767亿元，为近十周以来最高。央行投放量维持低位，持续回笼资金。本周央行在公开市场净回笼资金7597.6亿元。截至周五，R001加权平均利率为1.86%，较上周+21BP；R007加权平均利率为1.87%，较上周+7BP；R014加权平均利率为1.88%，较上周+5BP；R1M加权平均利率为1.87%，较上周+3BP；AAA国股一年期同业存单估值1.89%，较上周+4BP。
本周大行开始卖出长端活跃券，市场转跌，收益率上行。周三晚交易商协会称对四家江苏农商展开自律调查，随着更多细节传言传出，对市场造成恐慌，收益率再度大幅上行。截至周五，10年国债240011估值为2.19%，较上周+7.4BP，10年国开债240210估值为2.245%，较上周+5.45BP。
信用债方面，企业债1年期AA+估值周五报2.00%，较上周+1BP，3年期AA+估值报2.13%，较上周+5BP，5年期AA+估值报2.20%，较上周+4BP。
利差方面，5年AAA银行二级债信用利差较前一周-1BP，5年-3年期限利差较前一周-1BP，3年-1年期限利差较前一周-1BP，5年AAA券商次级债信用利差与上周持平；3年AAA城投债信用利差与上周持平，3年AA+城投债信用利差较前一周+2BP。
（四）权益市场本周概况
权益市场方面，本周权益市场受到全球股市动荡影响普遍下跌。上证综指涨跌幅-1.49%，深证成指涨跌幅-1.87%，上证50涨跌幅-1.10%，沪深300涨跌幅-1.56%，中证500涨跌幅-1.43%，中证1000涨跌幅-2.23%，创业板指涨跌幅-2.60%，科创50涨跌幅-2.77%。北向资金本周净流出147.60亿元，南向资金净流入139.80亿元。
行业涨跌幅方面，本周上涨较多的板块为房地产（+3.26%）、食品饮料（+3.10%）、建筑材料（+1.29%），跌幅较大的板块为计算机（-4.63%）、国防军工（-4.49%）、电子（-3.81%）。
理财市场要闻
（一）债券市场整体调整，银行理财忽觉“凉意”。
近几日，因债市调整，银行理财市场受到波及，有投资者反映持有的固定收益类理财产品净值波动加大。8月5日至12日，长期限国债收益率明显回升，10年期、30年期国债收益率分别上行12个、9个基点。业内分析，这一变动主要归因于机构行为、监管引导，以及基本面数据的共同作用。“机构方面，特别是银行在债券市场上的强劲卖盘推动了市场变化；监管层面，交易商协会接连查处国债交易违规行为，央行发布《2024年第二季度中国货币政策执行报告》提及利率风险；基本面方面，CPI略超预期加剧了长债收益率上行走势。”债市调整或属阶段性，多位理财业内人士表示，尽管债市存在短期波动，但债券收益率整体下行趋势并未改变。
来源：中国证券报
（二）监管全面提速，中国ESG建设已进入深水区；2024年上半年ESG理财产品存续余额达到1880亿元。
今年以来，ESG主题理财产品频频上新。银行业理财登记托管中心近日发布的数据显示，截至2024年6月末，ESG理财产品存续余额达到1880亿元，同比增长18.54%。在业内人士看来，这一势头与“做好绿色金融大文章”相契合，显示出金融业在推动绿色发展方面的积极态度。伴随着ESG监管的全面提速，中国ESG建设已进入深水区。总体来说，ESG理财产品的快速发展是中国金融市场成熟度提高和投资者理念进步的体现，预示着中国金融业在支持绿色经济和可持续发展方面将发挥更大的作用。
来源：金融投资报
本行在售产品概况
我行本周在售公募理财产品共11只
均为净值型理财产品
◾固定收益类产品：基于固定收益等投资策略，以投资不低于80%的固定收益类资产、组合杠杆水平不超过140%为例，结合配置范围及比例、市场情况等因素并扣除各项费用后，测算确定该业绩比较基准。
◾业绩比较基准不是预期收益率，不代表产品未来表现和实际收益，不构成对产品收益的承诺。测算依据仅供参考，管理人有权根据实际情况动态调整具体投资比例，具体详见产品说明书。
供稿部门：资产管理部
供稿人：黎绮熳
审稿人：梁婉霞
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