分红险是储蓄险现在及未来的主流，但市面上众多分红险怎么挑，可绝不是像固收类增额寿看收益那么简单。分红险，对于公司的选择是非常重要的考量因素。在2023年公布的分红实现率里，只有友邦、中意、中英、恒安标准和陆家嘴国泰这五家保司突破了分红险3.2%的“限高”。在别的保司分红实现率大跳水到30%—50%的时候，这五家公司依然可以让分红实现率突破70%，非常优秀。这五家里，除了陆家嘴国泰，其他最新风险评级均在A级以上，但由于目前恒安标准还没有新的分红险，所以今天选取「中英·福满佳2.0」、「友邦·盛世经典」、「中意·一生中意尊享」做横向对比，深入评测，同时大家也可以知道，分红险要怎么买，怎么避坑。嫌文章太长赶时间的朋友，可以直接加我vx：yangl956，备注“分红”，我发你结论。不过还是建议收藏后慢慢看，相信这是你未来挑选分红险很好的指南文章。固定部分现金价值。白字黑字写到合同里，非常确定。目前监管要求分红险固定部分的预定利率不能超过2%，但预定利率不等于实际利率，各家保司只能趋近于2%，分红险产品最高的固定收益，也就是复利1.9%。分红部分。分红是不确定的，不保证的。演示的分红利益，都是按照分红100%实现进行的演示。内部收益率，也就是IRR，就是我们投入的保费，和未来退保拿回利益后，平均到这么多年来，每年的收益率，是复利，也就是利滚利的利率。前面说的固定利益，最多1.9%，就是固定部分的IRR。我们先看整体利益，就是固定利益+分红利益的结果，也是销售人员，给客户演示的非常“亮眼”的数字。我们可以关注回本时间，和长期的现金价值数字。
回本快可能适合于大多数人，但比如你有资产隔离、资产分割等特殊需求，回本慢的产品或者前期现金价值低的产品会更适合你。
按照不同缴费期，三款产品分别进行了测算：
「中意·一生中意尊享」回本最快，4年即可回本。「中英·福满佳2.0」次之，是5年回本，「友邦·盛世经典」最慢，需要6年回本。从第五年后，「中英·福满佳2.0」整体利益最高，长期看，比如第70个保单年度，比最低的「友邦·盛世经典」多200多万。「友邦·盛世经典」回本最快，5年交6年就能回本，另两款都需要7年。缴费期内，「中意·一生中意尊享」利益最高，从第7年后，也就是三款都回本以后，「中英·福满佳2.0」依然整体利益最高。「中英·福满佳2.0」回本最快，10年交，当年即可回本，另两款都需要第二年即第11年才可以。缴费期内，依然是「中意·一生中意尊享」利益最高，但在11年后，也就是三款都回本以后，「中英·福满佳2.0」依然整体利益最高。三款在回本时间方面各有优劣，趸交「中意·一生中意尊享」最快，五年交「友邦·盛世经典」最快，十年交「中英·福满佳2.0」回本最快整体利益方面，「中英·福满佳2.0」在各缴费期，长期利益（10年以上）都最高。那「中英·福满佳2.0」就最好了么？可以闭眼入了么？当然不是，只看这个指标远远不够。整体收益是包含分红的。在文章一开始的科普时间我就说过，分红是不确定不保证的。万一分红不理想呢？我们也得考虑印在合同里的打底的部分吧。假设市场环境非常差，一毛钱都没分，纯看写到合同里的固定部分的利益。「中英·福满佳2.0」5年即可回本，「中意·一生中意尊享」6年，「友邦·盛世经典」最慢，纯固定部分需要7年回本。第五年后，依然是「中英·福满佳2.0」利益最高，长期看，比如第70个保单年度，要比最低的「友邦·盛世经典」多20万左右。「中意·一生中意尊享」最慢，需要9年才可回本，另两款7年即可。缴费期内，「中意·一生中意尊享」利益最高，从第9年后，也就是三款都回本以后，「中英·福满佳2.0」依然固定利益最高。![]()
和趸交一样，「中英·福满佳2.0」回本最快，10年交，当年固定部分即可回本，「友邦·盛世经典」需要11年，「中意·一生中意尊享」需要13年。但和前面整体利益有个非常大的不同点是，除了缴费期内「中意·一生中意尊享」固定利益最高外，在13年后，也就是三款都回本以后，「友邦·盛世经典」的固定收益是最高的，在长期，比如第70年，比最低的「中意·一生中意尊享」多16万左右，但第一名和第二名其实相差不大，也就差5300块而已。趸交和5年交，「中英·福满佳2.0」的固定收益都稳居第一，10年交「友邦·盛世经典」和「中英·福满佳2.0」表现都不错，相差不大。我们以5年缴费期为例，这是大多数人会选择的缴费期，毕竟趸交需要一下子中大奖，10年交又太长了，一眼望不到头，后期的保费会不会提前被花掉，我们不可控，5年作为存钱周期来说，不长不短刚刚好。前面说了，在监管的规定下，固定部分的IRR 不能超过2%，这三款产品，基本上在1.8%-1.9%之间，属于市面上优秀的产品。不愧我们把他们挑出来研究。中意和中英在1.4%，友邦只有1%左右。市面上还有其他的分红险，比如「同方全球·传世乐享」、和「光大永明·光明至尊」，对分红的演示可以达到1.7%左右。监管要求，保险公司用于分红保险利益演示的红利的比例为70%，用于演示的收益率最高不超过4.5%，别忘了这里面还有不超过2%的固定部分。即分红利益为：（4.5%-2%）✖️70%=1.75%即分红利益为：（3.5%-2%）✖️70%=1.05%
乐观派太过激进，万一投资环境不好，和演示的时候的“亮眼”数字差异太大，在我看来，属于太乐观了，不太会推荐这样的产品，客户心态会崩溃。而悲观派，虽然客户不太容易“失望”，但是把投资收益率定这么低，是不是公司的奋斗目标也很低呢？可以看到，即使只实现了60%分红，「中英·福满佳」的预期IRR 依然可以达到2.89%，而前面开篇对比整体利益的时候，是假设100%实现分红，「友邦·盛世经典」IRR最多达到2.92%。也就是说，只要中英、中意这样的公司，实现了演示出来的60%以上的分红，那就是他们刚及格的目标水平嘛，就能和努力奋斗一年，终于100%实现目标的友邦这样的公司持平。努力到目标的六七十分，和努力到目标的百分，难度可是不一样的哦。分红险，我们毕竟想要分红，而分红是保险公司投资而来，投资得有钱。所以保险公司既要能挣钱，又要留出充足的钱赔那么多保单。所以我们最后来看一下保险公司的实力。很多人会看偿付充足率，但我更看重多年来的风险评级。因为比起单一的偿付能力，风险评级是综合了偿付能力、公司运营、投资能力等指标的一个综合数据，并且每季度披露。风险评级从高到低，分为AAA\AA\A\BBB\BB\B\C\D八个等级，B为及格线，A以上的公司运营都非常健康。就像我们考试，偶尔考个90分，不是学霸专属，但是学霸可以每次都90分，普通人发挥不稳定有时候就会七八十分。我列了这三家公司近3年的风险评级，感兴趣的朋友，可以直接到他们官网考古更多的数据。中英是最稳定的，始终保持在A类以上。而中意和友邦有时候考试发挥不稳定，会直接跨过A，掉到B档去。事实上中英已经连续8年，三十二个季度维持A级评级了，在我看来，是zui稳健的保险公司。前面的分红演示也符合这个风格。大多数情况下，这三款A级保险公司的分红险里，「中英·福满佳2.0」都非常棒，特殊情况，比如需要财产分割等，某些回本慢的产品，也许更适合你，建议下方扫码，备注“分红”，找我1v1咨询，再决定。综合下来，大家是不是发现挑分红险考虑的因素太多了。而选对分红险，不仅能给我们在当下利率下行的时代，锁定一个长期高的托底收益，还能让我们享受保险公司的投资成果，有额外惊喜。如果你对于挑选分红险还有什么问题，欢迎扫码和我聊聊。
