市场方面，上周通信（申万）指数下跌1.08%，同期上证综指下跌0.59%，深证成指下跌1.73%。7月4日，2024年世界人工智能大会（WAIC）在上海召开，展览规模达历史最高。本次会议中，AI应用落地成为关注焦点，我们看到电信运营商、云厂商、设备商等均展出AI领域的最新技术成果，建议关注AI算力链投资机遇。7月3日，工信部等五部委发布关于公布智能网联汽车“车路云一体化”应用试点城市名单的通知，包含北上广深成杭重武等20个城市（联合体）入选。2024年世界人工智能大会（WAIC）召开，大模型、算力、机器人、自动驾驶等亮点纷呈。本次WAIC以“共商共享，善治善智”为主题，强调了AI技术在全球范围内的开放合作与健康发展。大会共有500余家企业参展，带来了1500余项展品，包括50多款创新产品的全球首发，展览规模达历史最高。大会重点围绕核心技术、智能终端、应用赋能三大板块，聚焦大模型、算力、机器人、自动驾驶等重点领域，集中展示一批“人工智能+”创新应用最新成果，首发一批备受瞩目的创新产品。本次参展的厂商覆盖了人工智能产业链上下游，包括上游芯片、服务器、数据中心等，中游大模型厂商，下游办公、教育、自动驾驶、工业、金融等应用领域。我们认为，随着AI大模型的持续迭代，以及细分行业AI应用的发展深化，AI训练侧和推理侧的需求旺盛，算力基础设施将迎来扩容升级的机遇。
国务院总理李强出席本次WAIC并致辞，强调加强人工智能能力建设国际合作。李强总理表示，人工智能的新技术不断突破、新业态持续涌现、新应用加快拓展，已成为新一轮科技革命和产业变革的重要驱动力量，同时在法律、安全、就业、道德伦理等方面也面临着一系列新课题。中国发布了《全球人工智能治理倡议》，向第78届联合国大会提出了加强人工智能能力建设国际合作决议并获得一致通过。李强总理对未来人工智能发展的国际合作提出了三大建议：1）深化创新合作，释放智能红利；2）推动普惠发展，弥合智能鸿沟；3）加强协同共治，确保智能向善。
工信部在大会上表示将加快发展人工智能产业。工信部副部长单忠德在发言中表示，我国已培育了421家国家级智能制造示范工厂，万余家省级数字化车间和智能工厂，推动制造业高端化、智能化、绿色化发展。人工智能企业数量超过了4500家，算力规模位居全球第二。后续，工信部将围绕强化开放合作、推动产业创新、夯实产业基座、加快应用落地四方面开展合作。
中国移动、中国电信、中国联通展出多个垂类 AI 大模型。1）中国移动展出九天基座大模型、移动云智算服务体系、智算一体机、DSSN数联网、5G-A×AI新通话等基础技术设施，并分享AI+生产智能化、行业创新以及通信服务运营的应用成果；2）中国电信展出星辰大模型，构建了语义、语音、图像及多模态大模型基础框架；3）中国联通推出元景大模型，服务于政务、城市治理、文创等领域。我们认为，三大运营商亮相WAIC，体现央企国家队深度参与AI前沿技术，未来有望发挥其渠道优势与算力网络优势，开展行业大模型的应用推广，率先实现AI的商业化闭环。
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AI应用百花齐放，AI大模型与各垂直行业需求结合愈发紧密。华为云、阿里云、百度云、腾讯云分别展出了旗下的大模型产品，我们看到科技大厂的基础大模型底层能力不断提升，模型性价比、效率和针对各行各业的服务能力显著增强。应用侧，各家厂商在自身优势做优做深，例如支付宝展出百灵多模态大模型，并推出基于蚂蚁百灵大模型的“支付宝智能助理”，基于支付宝丰富的应用场景，智能助理能够利用AI技术，升级用户在生活服务、医疗诊断、互动娱乐等场景的使用体验。
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多家厂商开放L4级别自动驾驶体验，多款低空载人航空器亮相。上汽赛可、小马智行、城建设计集团等在本次大会向公众推出无人驾驶出租车（Robotaxi）、无人小巴体验服务，基于AI算法与控制系统，结合高精度地图、摄像头、毫米波雷达、激光雷达等设备，达到兼具安全性与有效性的自动驾驶能力。特斯拉Cybertruck亮相、FSD技术持续迭代，展示了特斯拉在自动驾驶与领域的深入探索和创新。在低空领域，大会智能飞行器展示区展示了三家电动垂直起降航空器（eVTOL）头部企业产品，依托AI算法进行实时飞行决策与精准操控，可载货或载人进行低空飞行，将在城市立体交通、跨省/跨区物流和应急救援等典型场景中开展应用。
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工信部：我国5G标准必要专利声明量全球占比42%，5G基站和手机全球市占率超50%据C114通信网7月5日报道，国务院新闻办公室当天上午10时举行“推动高质量发展”系列主题新闻发布会，工业和信息化部部长金壮龙，工业和信息化部副部长辛国斌，工业和信息化部新闻发言人、总工程师赵志国出席介绍情况。金壮龙表示，我国累计建成 5G 基站383.7万个，占全球比重60%以上，实现了“市市通千兆”“县县通5G”“村村通宽带”。目前，我国5G标准必要专利声明量全球占比达到42%，5G基站和手机全球市场占有率都超过了50%，5G行业应用已经融入到74个国民经济大类，现在建成了3万个5G行业虚拟专网、300家“5G工厂”，“5G+工业互联网”项目数超过了1.3万个。华为发布全球首个基于R18的5G-A商用版本Apollo据C114通信网7月5日报道，2024年华为用户大会期间，华为无线网络研发总裁孙锐发布了全球首个基于3GPP R18标准的5G-A商用版本Apollo。R18为5G-A提供了第一个版本的国际标准，承载着产业“挖掘新价值，探索新领域”的期望。华为Apollo版本引入R18最新技术，将推动5G高效演进和5G-A能力边界扩展，助力运营商从5G卓越迈向5G-A领先。
中国移动新型智算中心标包2集采落地：光迅科技独家中标据C114通信网7月3日报道，从中国移动官网获悉，中国移动日前公示了2024年至2025年新型智算中心采购标包2的中标结果，武汉光迅独揽。根据公示的中标情况显示，本次中国移动新型智算中心采购项目总中标金额约为191.08亿元（不含税）。据此前中国移动发布的集采公告显示，中国移动本次新型智算中心项目共将采购8054台设备，其中7994台人工智能服务器及配套产品、60台白盒交换机。项目共划分成2个标包。此前中国移动公示了该集采项目标包1的中标结果，昆仑技术、华鲲振宇、宝德计算机、长江计算等7家中标。至此，中国移动2024年至2025年新型智算中心采购项目的全部标包中标结果均已揭晓。中国电信2024年第一批干线光缆集采：长飞、亨通入围据C114通信网7月5日报道，来自中国电信官网消息，中国电信公示了2024年第一批干线光缆建设工程光缆及配套采购项目中标候选人。其中光缆标包长飞、亨通光电入围，光缆接头盒标包中天科技入围。中国电信研究院院长张成良表示，中国电信积极推进“云网融合”发展战略，提出并践行全光2.0理念，深度赋能大带宽、低时延、高可靠的数据连接，开始全面进入400G时代，为算力网络提供坚实的全光网络底座，助力实现高品质智算互联网络。此前，中国电信董事长柯瑞文透露，中国电信在今年将完成400G高速全光网全国覆盖，并加快向800G、1.2T超大带宽升级。2024中国绿色算力（人工智能）大会在呼和浩特开幕据IDC新闻网7月2日报道，6月29日，2024中国绿色算力（人工智能）大会在呼和浩特开幕。大会以“共筑绿色算力网络，共赢人工智能未来”为主题，邀请院士专家、标杆企业齐聚敕勒川草原会议中心，共话绿色算力和人工智能发展。开幕式上，举行了“中国云谷”、国家“东数西算”内蒙古和林格尔集群算力产业链主企业揭授牌仪式，启动了“东数西算”工程“京数蒙算”合作、“东数西算”工程“和—京—芜—贵”算力一体化协同合作、和林格尔数据中心集群多云算力资源监测与调度平台以及内蒙古数据交易中心，发布了《中国绿色算力发展研究报告》《国家“东数西算”枢纽节点绿色算力指数研究报告》、呼包鄂乌—京津冀—长三角“2·5·20”时延圈阶段成果，举行了智能算力基地、人工智能模型训练推理基地、信创适配基地新产品落地发布仪式，现场签约13个重点项目。总投资140亿元，5000P，黑龙江省鸡西市“智能算力+”项目开工据IDC新闻网7月3日报道，7月1日上午，黑龙江省鸡西市“智能算力+”项目开工仪式隆重举行。该项目由海南怡和中能实业投资有限公司投建，总投资140亿元，建设5000P智算中心项目和绿色能源开发项目。此次开工建设的智算中心项目投资估算50亿元，目前已经与华为、百度、腾讯等数十家企业签约合作。项目预计在2025年8月完工并投入使用，届时预计每年的算力收入将接近9亿元，其集群规模和算力规模有望进入全国前三名。为了满足企业对土地的需求，当地政府提供了超过2万平方米的建设用地；针对企业对电力供应的担忧，政府则提供了充足的风电资源以满足每年2亿度的电力需求。20城，五部门公布智能网联汽车“车路云一体化”应用试点
据C114通信网7月4日报道，据工业和信息化部官网，按照《工业和信息化部 公安部 自然资源部 住房和城乡建设部 交通运输部关于开展智能网联汽车“车路云一体化”应用试点工作的通知》（工信部联通装〔2023〕268号）安排，在自愿申报、组织评估基础上，确定了北京、上海、重庆、鄂尔多斯、沈阳、长春、南京、苏州、无锡、杭州—桐乡—德清联合体、合肥、福州、济南、武汉、十堰、长沙、广州、深圳、海口—三亚—琼海联合体、成都等20个城市（联合体）为智能网联汽车“车路云一体化”应用试点城市。中国移动携手中兴、紫光展锐完成全球首个手机直连高轨卫星NTN语音通话实验室验证据C114通信网7月2日报道，中国移动联合中兴通讯、紫光展锐成功完成了全球首个手机直连高轨卫星基于运营商网络IoT-NTN IMS（卫星物联网IP多媒体子系统）的语音通话实验室验证。本次测试由中国移动组织，网络侧采用中兴通讯的5G-A NTN空天地一体基站设备及面向IoT-NTN IMS语音优化的核心网设备，终端侧则基于紫光展锐的V8821芯片和中兴通讯的定制手机产品。在是德科技的卫星模拟环境下，测试结果显示高轨卫星场景下手机支持IoT-NTN IMS实时语音通信能力具备技术可行性。1. 中美贸易摩擦加剧。中美贸易关系存在一定的不确定性，贸易摩擦激化或将在短期内影响上游核心芯片供应。
2. 云厂商资本开支投入不及预期。数据中心需求同云厂商资本开支相关，若云厂商放缓资本开支投入，对于数据中心的需求将产生影响。
3. 5G发展进程不及预期。运营商及5G产业链公司与5G发展进程息息相关，若5G整体发展不及预期，则将对产业链需求造成影响。
本材料所载观点源自2024年7月8日发布的《WAIC 2024召开，AI应用百花齐放》，分析师：王兴 SAC No. S0570523070003；高名垚 SAC No. S0570523080006；，对本材料的完整理解请以上述研报为准。本公众号不是华泰证券股份有限公司（以下简称“华泰证券”）研究报告的发布平台，本公众号仅供华泰证券中国内地研究服务客户参考使用。其他任何读者在订阅本公众号前，请自行评估接收相关推送内容的适当性，且若使用本公众号所载内容，务必寻求专业投资顾问的指导及解读。华泰证券不因任何订阅本公众号的行为而将订阅者视为华泰证券的客户。
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