市场今天迎来修复，现在看国产化领先金融先走出来了，这个量能是可以支撑双主线的，金融后面大概率也会有反复。
估计要不了多久前面两天喊牛市结束的又要改口牛回速归了，对周六政策的解读也从毫无波澜变成了重大利好，这些其实也都理解，苦日子确实过太久了，而且波动大的时候很多东西本质都是靠猜，日内就能左右横跳好几次，后面还是尽量保持中性。
这两周亲历下来大家应该都有深刻体会，疯牛的真实体感并不好，多数人是赚不到钱的，充满焦虑的氛围里反而容易左右追涨，最后在牛市里把熊市赚的钱亏完。
其实单一政策的超预期还是不及预期，都只是短期博弈的由头，战略角度看，量能创了历史新高，高层态度明确改善，指数已经在右侧，行情不会那么快结束，没必要跟着市场情绪和指数涨跌走，其实震荡向上的结构行情于我们更有利，后面不怕没行情做。
接下来的思路继续延续前期判断，自上而下地看，这轮行情的定义明显倾向于后者：
1）如果是宏观级别的基本面反转，必然需要更切实际的财政以及宏观数据配合，首选地产及连带的黑色、建材、消费；
2）如果不是，那就是纯水牛，拔估值为主，侧重点要在成长股和大金融，尤其内需主导的国产化、军工、低空。
只要核心变量没有发生变化，结构就很难发生根本性的扭转，不用在大的风格上左右横挑，尽量少折腾就是最优解。
现在两条明牌的主线，科技国产化和大金融，有仓位的最优解就是继续持有，没仓位的，要么找辨识度最高的低吸，要么去蹲板块里超跌的品种，没必要一天一个花样。
后面还是判断指数波动率会下来，走震荡向上的慢牛，重点做结构就行，现在这个量能，放在过去几个月是想都不敢想的。
对总量的预期也应该降低一些，其实我一直没指望过一口气涨到四五千点的行情，前面也跟大家梳理过数据，现在A股的总市值比2015年牛市顶峰还高，那种涨法本就不现实，真要出现了，行情来得是快，但也会去得更快。
现在很多东西都是部分外资在带节奏，他们是典型的逻辑服务于仓位，长期干追涨杀跌的事，该屏蔽的就尽量屏蔽，建议大家看到了也少去转发鼓吹，宏观的变化向来也不是一蹴而就，走震荡向上的慢牛，相较于两周+30%的疯牛而言，行情的宽度和长度都会更健康。
风险提示：本文不构成任何投资建议，仅作探讨交流，请注意市场风险。
