从9月24日以来的这轮行情,行情来的非常猛烈,在这种普涨阶段,接近满仓的ETF确实比较有利,涨幅会相对更大一些,有些单日超过10%的涨幅,尤其是涨跌幅限制设定为20%的ETF,是上涨行情中“最锋利的茅”。
比如说,科创芯片ETF就是最典型的,由于是这轮行情的主线,然后又有20CM涨跌幅的加持,一个月的涨幅就超过了65%,最大的涨幅甚至一度超过了80%,这个回血的速度是非常快的,比较容易让人上头。
不过,由于主板的涨跌幅还是10%没有变,只有科创板和创业板的涨跌幅放开到了20%,所以涨跌幅在20%的ETF主要还是以这两个板块为主。接下来,准备对涨跌幅在20%的ETF做一些盘点,今天先从科创板着手。
科创板是2019年开板的,到现在才5年的时间,2020年那轮牛市涨幅比较大,不过后面几年的跌幅却很大,科创50指数都腰斩了,从1700的高点跌至最低的630点左右,还是非常惨烈的,不过最近又回到了1000点左右。
由于是新板块,上市公司数量还不是很多,所以科创板指数也比较有限,目前有基金跟踪的科创板指数共有9只,其中3只宽基指数,5只主题指数,以及1只SmartBeta指数。
大市值龙头的科创50
科创50是科创板的旗舰指数,发布于2020年7月23日,筛选的是科创板中市值大、流动性好的50只个股,可以说是科创板中最具代表性的一批企业了,比如说中芯国际、中微公司、金山办公、澜起科技、传音控股等。
从市值来看,科创板50个股主要偏向大中盘,具有大中盘科技成长股的特征,平均市值约为700亿,中位数超过了400亿,目前已经有两只个股的市值超过了千亿,龙头特征还是很明显的。
在行业分布上,虽然科创板50覆盖的行业比较多,涉及半导体、医疗器械和光伏、软件开发等,但是集中度非常高,半导体权重超过了一半,居于绝对的主导地位,而其他行业的权重占比较小。所以说,科创50的涨跌,基本是由半导体决定了。
目前,跟踪科创50的基金有很多,场内的ETF就有11只,而且规模大的ETF有不少,百亿以上的有三只,甚至都已经有超千亿的了。
其中,成立最早的科创50ETF(588000),是目前场内规模最大的,都快接近1200亿了,也是妥妥的巨无霸了,场内的成交也是最活跃的,日均成交额在23亿左右。
规模第二大的是易方达科创板50ETF(588080),目前也快接近700亿了,也是一只巨型的ETF,不过日均成交额只有8亿多,没有科创50ETF(588000)那么大,不过费率要更低一些,目前托管费+管理费是0.45%。
当然,还有费率更便宜的,那就是科创50ETF指数基金(588280),托管费+管理费是0.20%一年,应该是所有科创50ETF中最低的了,不过规模不是很大,目前只有9亿多,希望后面规模和活跃度都可以做起来。
高弹性的科创100
科创100是科创板的第二只宽基指数,这是科创50的补充,选的是“市值中等、流动性较好”的100只个股,也就是综合排名51-150的股票。
相对于科创50来说,科创100成分股主要是偏中小盘股,以中小市值个股为主,平均市值只有176亿,绝大部分个股的总市值都在150亿以下,所以波动要大的多。
行业分布上,与科创50的高集中度不同,科创100的行业分布要更均衡一些,医药、电子、电力设备(新能源)各占约20%的权重,不过医药是占比最高的行业,权重超过了27%。
如果说,看好小市值科技成长板块的投资机会,想要博取上涨时的更高收益,那么可以考虑科创100指数,不过波动会比较大。
目前,跟踪科创100的基金也挺多的, 场内现在有10只科创100ETF,不过规模整体要比跟踪科创50的ETF要小不少。
从规模来看,科创100指数ETF(588030)是目前规模最大的,现在的规模在90亿左右,场内成交也比较活跃,日均成交额在3亿左右,如果后面能把费率给降下来,那就更好了,吸引力会更大。
前一段时间,科创100ETF(588190)下调了管理费和托管费,下降幅度还挺大的,目前托管费+管理费仅为0.2%,属于是国内ETF最低那一档了,可以给投资者省不少的成本了,规模和和流动也很不错。
同样的,科创100ETF华夏(588800)的费率也大幅度下调了,也是最低一档了,目前托管费+管理费为0.2%,现在的规模是60亿左右,日均成交额在2亿左右,流动性也是很不错的。
高锐度的科创芯片
与其他板块相比,科创板中的医药公司没有主板的好,新能源公司自然也没有创业板的好,半导体是在科创板最值得关注的行业,是很多芯片公司的首选上市地,目前已经有了一大批的芯片龙头公司。
科创板芯片指数的特色非常鲜明,成分股覆盖半导体产业链上中下游,比如说材料和设备、芯片设计、芯片制造、芯片封测等环节,是科创板上市芯片公司的集中代表。
与其他芯片指数相比,由于科创芯片指数的成分股市值比较小,中位数也就200亿,再加上科创板的涨跌幅限制为20%,所以当大行情来的时候,科创芯片指数的上涨弹性要更大,涨幅有时会超过10%,甚至可能达到20%,锐度可以说是非常的大。
目前,场内跟踪科创芯片指数的ETF不是很多,只有4只,博时和南方旗下的是今年刚发行的,目前规模稍微小一些。
在这4只ETF中,科创芯片ETF(588200)是规模最大的,目前超过了300亿,也是妥妥的巨无霸了,场内的流动性也很好,日均成交额在6亿左右。
拉了一下规模变化曲线,在9月26日以前,科创芯片ETF(588200)的规模变化都不是很大,一直是在60亿上下徘徊的,但是从9月27日以后,规模就像是做火箭一样往上冲了,翻倍的增长,10月9日规模更是增长了140亿,这真的就是破天的富贵了,主要确实是能涨,所以买的人超级多。