经历了一个“属于房地产的夜晚”之后，在国庆长假前的最后一个交易日，中国A股开盘35分钟内两市成交额便突破万亿大关，全天交易额超2.6万亿元，刷新历史记录。尽管周六进行了大规模的压力测试，但是，当9月30日巨大的热情袭来时，仍然还有多家券商的交易系统宕机，投资者坐在屏幕前，一遍一遍地刷新终端，担心自己被隔离在时代洪流之外。资本市场上的群众乐见那些曾经折磨自己的巨额空单被打爆击穿，但他们无暇拍手相庆，而是把时间和双手留给“买入”，即便是29日开始已经有40多家上市公司的大股东开始减持股份仍一往无前。据说周末排队开户的，主要是90后和00后。老韭菜已经被吓得目瞪口呆，只能在旁边睁大双眼，一边看一边啧啧啧。此时此刻，政策面、宏观面的分析已经没有太大意义，诚如那家大型券商给自己的分析报告起了个一字标题“干”一样，已经少有人记得那篇报告的具体内容，“干就一个字”的情绪，足以吞咽一切。如果今年年底评选年度汉字时，“干”将成为重要候选，甚至最终获评年度汉字，也请不要意外。萦萦绕绕之后，政策工具打中了当今经济环境中“最痛的”痛点——资产价格。具体来说，一是房价，二是股价。9月27日中央政治局会议部署的经济工作，主要围绕房地产和资本市场展开，房价要“止跌回稳”，股市要引导中长期资金入市，彻底解决资产价格疲软问题，手段的传统与朴素，不会影响预期与效果。在9月29日这个属于房地产的夜晚，上海、广州、深圳优化地方版房地产调控政策，具体内容我们在前天的《今夜属于房地产》中已有具体分析，在此不再赘述。如果说广州全域全部取消限购在预期之中的话，那么，上海深圳对于限购政策、首套二套房首付政策的调整力度，是低于人民群众预期的，但是，这丝毫不影响房地产上市公司股价的强劲表现，A股、港股上市房企全线暴涨，融创涨幅超出55%，这种盛景，几乎可以用亘古未见来形容。楼市政策调整的实际效果虽然还有待检验，但资金和市场对房地产市场、资产市场的预期，已然在瞬间切换。9月30日晚间，首都“压轴”，北京优化房地产调控政策终于出台，总结起来，要点如下：
1.首套房首付比例为15%，二套房首付比例降至20%。
2.五环外社保纳税年限5改2，五环内5改3，特殊人才5改1。
3.及时取消普通住房和非普通住房标准（没太明白为啥前面加俩字“及时”）。
优化之后的政策，给北京楼市带来的影响，我们认为将主要体现在以下几方面：
其一，一二套首付比例均有所下调，购房门槛降低了。
其二，5改3或5改2，增加了部分住房需求。
其三，取消普通住房和非普通住房标准，减轻了购房人交易环节的税费负担，有利于改善型住房需求的释放。
客观来说，北京这次房地产政策的优化调整，力度也远低于人们的预期，不过，北京地位特殊，我们之前在不止一篇文章中讲过，“小步走，不停步”已经被验证是在北京最务实的政策措施优化方式，既能确保稳定与温和，又能时刻保持余地与政策工具箱的丰富储备，能够随机应变。虽然力度弱于市场预期，但大方向已明，悲观情绪的出清，已然只是时间问题。我们看到已经有大型开发商开始签订“保价协议”，力图进一步稳定市场对于价格预期，这是一种积极之举，也传达着重要的市场信号。这一切，希望买方、卖方都能读懂。不过，我们也给所有开发商提醒，不要盲目涨价。当前，所有预期的切换，悲观情绪的退场，带给开发商的，都是抓紧去化库存的机会，如果此时误判是涨价的机会，甚至惜售，重走上一个周期中的老路，必然会为这个错误的判断和选择付出惨痛的代价。抓紧干，不是抓紧涨价，而是抓紧时间，全力卖房去库存。无论是楼市还是股市，无论是924国新办新闻发布会上公布的手段措施，还是9月27日中央政治局会议关于经济工作的部署，归根结底就是三个字——“超预期”，正是这种“超预期”，引导了市场预期的切换，点燃了更多人的希望，这种希望从股市开始，流向楼市，继而丰沛中国富有韧性的经济全局。前些时候，在《十三邀》中，《繁花》的作者金宇澄曾经说过一句话，人面对时代的不可抗力的时候，就保持沉默。不过，这句话概括的似乎并不完整，它应该还有后半句：我们中国人就是这样，沉默之中，只要让他们看到希望，就有把生活变得更好的力量。
