个人养老金，真妙啊!
财富
2024-12-12 17:12
广东
我：“大佬，您有看到个人养老金准备铺向全国的新闻吗?”我：“我还以为这事跟企业年金一样，干着干着就没了下文，最后只在小范围运行。”我：“毕竟这款‘产品’一开始数据并不好，之后除了因收益率、参加人数不多等小进展新闻外，几乎没有什么实质性的突破。”大佬：“所以这次有了改进，在原有产品基础上将国债纳入产品范围，同时在领取条件上做出了新增，‘患重大疾病、领取失业保险金达到一定条件或者正在领取最低生活保障金’也可以申请提前领取个人养老金。”我：“不是，虽然这些做出改变，但大佬您不觉得有点怪吗?”我：“如果个人养老金是给所有普通打工人的话，本来工资还不一定够格纳税，反而要在领取的时候纳3%的税;如果是给富人的话，1.2万元额度意义又不大。”我：“中产买个人养老金节税倒是合适，但以目前铺开的情况来看，似乎又希望所有人参与进来，所以这款‘产品’的目标是什么呢?”大佬：“如果个人养老金的收益率综合年化达到7%，是不是所有人都会愿意交?”我：“那当然啊，大额存单3个多点，大家都抢着买。”我：“如果是7%，哪怕原本不纳税，领取时候纳税也值得啊!”大佬：“而这就是关键点，根据全国社会保障基金理事会的数据，社保基金自2000年至2023年这24年时间里，综合年化收益率达7.36%，远高于这些年年均通货膨胀率2.15%。”大佬：“自2005年来，我国养老金已经连续上涨了20年，其中社保基金卓越的收益自然是功不可没。”大佬：“理论上来说，如果缴纳个人养老金直接由社保基金操作，那吸引力必然大增，而且这么做似乎也没什么难度。”大佬：“可如今个人养老金的可选产品中，都是商业机构开发的产品?而且给出这么大的优惠税率让大家去购买。”大佬：“之前我们谈过事实和观点，所以我们不妨再找找其他事实。”大佬：“个人养老金制度是2022年11月落地，首批个人养老金基金均是由存量养老FOF基金增设Y份额而来。”大佬：“截至2024年11月1日，全市场199只Y份额中，106只成立以来实现正收益，183只今年以来实现正收益，也就是说接近一半的产品自成立后没有实现正收益。”大佬：“而在实现正收益的产品中，收益率靠前的产品，自成立以来近两年的时间里，回报率也只有3.9%，甚至跑不赢当年买入的五年期定期存款。”大佬：“可见这些个人养老金产品，并不能带来突出的回报，比社保基金差的不是一星半点。”大佬：“其次我们一直在强调，市场需要长期资金，耐心资金，但之前的‘十万亿’是化债，基本不能算是扩表;增持回购贷款、互换便利期限是一年，哪怕延长2年，共三年也不算长期资金。”大佬：“所以长期资金是什么呢?之前两批中证A500应该算，个人养老金几十年的周期会不会也算?”大佬：“最后谈一点，证券市场不创造财富，收益来源于对手盘。”大佬：“这两年我们一直在谈内需，但大家似乎并不太愿意花钱，那有没有一种可能将钱换个口袋，去创造内需呢?”大佬：“个人养老金、A500基金这些名字重要吗?好像也不是很重要，资金进入市场才是关键。”我：“有没有一种可能，未来朝着美国那种401K养老保险那样发展?”大佬：“且不说生产国和消费国本质上的区别，美国资本是自由流动的，我们?”大佬：“很多思路是非常具有惯性的，名头的变化并不能改变一些本质上的东西。”http://www.csrc.gov.cn/csrc/c100028/c7524086/content.shtml个人养老金落地两周年，超五成Y份额成立以来实现正收益https://www.cs.com.cn/ssgs/gsxl/202411/t20241108_6452754.htmlhttps://www.ssf.gov.cn/portal/xxgk/fdzdgknr/cwbg/czbr/webinfo/2023/09/1697471201682178.htm
