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盘后科创板8条发布,但指数走的太不给面子了,上午讲话还没结束就开始跳。很多人好奇为啥陆家嘴论坛这么重磅的会,都带不动指数呢?其实就是提前给的预期太高了,就像女神留言说下周有好事,你就想该给孩子起什么名字,结果日子到了,发现结婚对象不是自己。市场的期待无非就两条,要么是科创板门槛降低,要么就是明确的退市补偿制度。但等文件真的发布后,都没实现。面对这个文件,我虽然已经非常努力的想找到利好,但实在解读不出来。大家就看图片来个直观感受吧。![]()
反倒有一条实质性变化,科创板50期货期权准备推出,以后科创指数也可以做空了。其实,大家要的无非就是个公平。那帮衍生工具都是给机构用的,真正敢碰期货期权的散户也没有几个,散户只能做多,机构可以双向,这才是问题所在。而回到市场,虽然昨天视频已经打了预防针,要小心倒车,但真的跌下来后,大家还是很难接受。不过我们如果看懂背后的底层逻辑,也就没什么大不了。还是两步法,先聊逻辑,再聊技术。首先,底层逻辑来看,市场的运行,无非就两件事,一个叫避雷,一个叫最后的幻想。前者是对业绩烂的方向,比如以硅料为代表,二季度业绩大概率比一季度差,因为硅料价格从5万跌破了4万。所以资金提前回避。后者是对那帮一季度业绩好的公司,比如出海,抑郁症中药,消费电子等,还存在最后一丝幻想。希望中报继续强,最后再冲一把。真正拖累指数的,还是避雷方向,比如地产,白酒,光伏等。而对于出海和消费电子,虽然也是冲高回落,但幅度很有限,多的三个点,少的一个点。并且两个烂中极品,次高端白酒和硅料中,前者竟然还是红的。而这事的本质,对于这帮避雷的家伙来说,就像看贞子,第一次最吓人,等看第二次的时候,也就没那么害怕了,熬过去也就过去了。反过来对于那边业绩牛的,就像牵女生的手,一季度就像初恋,最激动,等后面,你的身体反应也会边际递减,也就是心跳就没第一次那么快了。所以此时此刻,资金就是一边在业绩好的公司上博弈最后的余温,另一边等待业绩雷落地后再考虑抄底。那么跟指数结合,既然现在向上的空间,取决于那帮业绩好的。而深指又面临向上挑战,所以未来两天看盘的关键,就会分两步。第一天,在于深指和创业板开局半小时能否快速收复5天线,也就是抗住破位压力,而这件事也就等同于业绩股,比如出海,消费电子能否快速反包。如果成了就是良性的,反之就会继续破位加速。![]()
第二天,再考验上轨能否发力突破。当然如果周四就收复失败,那也就不存在周五的希望了。最后总结一下今天市场的直观感受,就是引导回报,没谈强制;鼓励举报,没谈赏金;量化监管,没谈细则;推动赔偿,没谈落地。陆家嘴,就只剩嘴了。最后还是我们的仪式感,点亮爱心,你永远可以相信小蓝。自 5 月 23 日跳空高开,经过18天的短期考验,英伟达坐上了全球市值第一的王座(20240618)。![]()
背后,有人收获了历史,有人见证了历史,有人畅想新的历史,有人回忆历史的泡沫。
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以前某个阶段,存在美股映射。英伟达公布业绩后,大概率2 个月内 A 股会有一点反应。![]()
但最近有点变化。4 月份以来,整体上 A 股的产业链公司不跟英伟达了。![]()
再一看,A 股的信息技术板块加起来也还是只有美股的一半。![]()
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