大机会,不远了!
财富
2024-07-22 22:33
广东
在《这里,有问题》中我说过,A股现在成交量低迷,是货币问题;果不其然,在美联储尚未降息、高层喊出“固本培元”之后,央行火急火燎的将一年期和五年期贷款市场报价利率(LPR)分别下调10个基点。首先是我认为这里央行已经在解决“流动性”问题,这个是我最关心的,而我说过,这里基本面是没有问题的,尤其是“电子行业”的基本面已经开始复苏;但是上周科创板顶着美股科技股下跌上涨,顶着市场成交量低迷上涨,明显当弱不弱,这是一种不在任何利好下的内生性反弹。所以我认为大盘的低点是做实的,今年2月5日就是指数的转折点; 坦白来讲,我认为这是一个很好的题材,但的确该题材“生不逢时”,碰到了市场成交量和流动性最低迷的时期,因此仅仅只有【整车】和【出租车运营商】走出来,其它一概无表现,由此可见越是跟风方向,越没有炒作价值;而讲到整车,很多人都比较感兴趣,尤其是几个人气股,但这里我要讲2个观点:塞力斯是去年抱上了华为的大腿乌鸦变凤凰,在华为的光环下,仅一年时间月销量达到了4W台,与一直在新能源汽车行业打拼的理想汽车相当;因为华为的目标不是汽车,而是华为模式,华为打造塞力斯是为了树标杆,让更多的车企加入华为阵营,而并非为了造车,所以华为要更加中立,不能够一直和塞力斯强绑定;未来塞力斯会逐步的失去华为的光环,而去和市场拼杀,华为也会将光环给予“享界”“尊界”等,塞力斯的唯一性将会缺失。想必很多人也很关心北汽/江淮等,所以这里我也顺便讲一下:这两年炒整车的有逻辑的:任何一个产业链的发展都是从上游到下游,而从2022年之后,市场就逐步的朝着整车走,这也是为什么今年我已经不再看好汽车零部件的原因; 在高度成熟的阶段,现在整车进入到了成熟期分化阶段,未来整车品牌可能会越来越少,因为新能源汽车年销量不超过40万辆都很难赚到钱,现在有130多家新能源车企,未来一定只会越来越少,甚至只有30家都有可能;原因是为了防止新能源汽车的产能过剩,国家已经停发新能源汽车牌照,本身新能源整车牌照已经开始值钱,最重要的是无人驾驶带来了濒临破产整车企业弯道超车的机会,类似于“东风小康”抱华为大腿,一跃成为塞力斯一样;无人驾驶重软件,要淡化汽车品牌,且无人驾驶软件企业无法自己再造车,因为也没有牌照,只能找车企合作,这种情况下,头部企业和中部企业都拉不下架子,只有濒临破产的尾部企业愿意孤注一掷。因此无人驾驶时代的来临给予了尾部企业弯道超车的机会;如此一来,整车的机会主要是在头部和尾部,中部的一些企业其实还是缺少了那么一点赔率,风险和收益并不成正比。说句实话,现在回头看萝卜快跑,才意识到整车的炒作是对的,市场是有逻辑的。
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