银行信贷的未来

创业   2024-11-05 10:03   陕西  
12月6日武汉【当前地方投融资暨银行重点实务】课程立足实务,百分百干货,全部通过案例讲解,精彩、解渴
作者:薄著 来源: 信贷白话

题记:各银行纷纷公布参与股票回购增持贷款的情况,让人唏嘘。


我说几句话,大家不要不高兴啊。

我最近跑了一些地方,主要是考察当地的产业情况,考察地方政府招商引资的产业定位,以及产业发展前景。

与政府座谈,看园区,也看企业,看了四、五家生产制造业企业。

我有一个突出的感受,就是大领导的那个要求:金融业要提高服务实体经济的能力。

真的是太切中要害了,太有所针对了。

银行传统的大额信贷业务:房地产、城投、基建,我们大家都清楚,不会再回到过去了,不会再有过去每年那样的增量了。

银行信贷的增长空间在哪里?

强调金融的政治性、人民性,以后一些政策指导性业务,即使能做出一定的规模,但也会要求保本微利。

比如保障房、城中村改造贷款,明确要求保本微利。比如最近我提到的增持回购股票贷款,给银行的利差也就是0.5个百分点。有的业务更低。

银行信贷的盈利空间在哪里?

这个问题我相信也在困扰银行业务条线的同志们。

9月份,在一个有政府领导、部门主官、城投国企以及当地十几家银行参加的闭门会上,一位地级市分行的行长问我:

老师,过去十几年,我们银行的大额业务主要是房地产和基建。

在当时那个场合,我主要就银行未来的房地产和政信业务策略进行了回答。分析了在未来的房地产市场和格局下,以及国家新的建设要求下,银行如何调整房地产和基建融资业务策略。

不过,在随后几天,大量地走访园区和企业的过程中,我意识到一个不容忽视、必须重视的问题:银行必须重视产业金融了。地产金融、基建金融之后,银行信贷未来的增长空间和盈利空间,其实就在实体经济、就是产业金融。

产业金融、产业金融、产业金融。重要的话说三遍!

通过我最近跑、调研考察的情况来看,在实体经济、在制造业、在新经济,有大量的融资需求,并且也可以有比0.5个百分点更高的利差空间。

房地产和基建融资空间没有了之后,监管政策性业务保本微利之后,银行竞争力的重要方面将体现在对产业金融的把控能力上。

巨大的需求,较好的议价空间。我们银行由于不了解、不懂而不敢做,我们因为风控能力不够而不敢做。

地产金融、基建金融之后,是产业金融。但是,我们对产业的认识,对区域产业和经济的认识,坦率地讲,不够。

这影响了我们服务实体经济、完成使命担当的同时、获得自身业务发展和盈利增长的能力。

这次考察中,有两个不错的企业,在我了解了它们成长和持续的核心逻辑之后,我问:你们现在银行贷款情况怎样,能拿到银行贷款吗?

两家企业均反映获得银行贷款的困难。其中一家企业负责人无奈一笑,说:给银行说产业的事,根本听不进去,银行关注的还是担保够不够、抵押值多少这些事情。

说的同时,摇摇头,似乎又有一点不屑。

曾经有些舆论批评,说中国的银行业还是当铺的水平。这个我过去不屑一顾,认为这些舆论是不懂瞎说,抹黑诋毁银行。作为一名老信贷,在银行支行、分行、省行、总行各个层级都干过的老信贷,我还是比较自负的。

但是,了解到更多情况后,尤其是离开银行,以第三方身份了解到更多情况后,我感觉,这种批评可能有点过分,但也不无道理。

必须坦率地承认,我们的金融业落后于我们的产业,落后于我们的科技进步和产业进步。

发改委在10月8号的新闻发布提到一个情况:低空经济的蓬勃发展催生了无人机操控员这样一个新岗位。据有关部门测算,现在我国这个岗位的就业人才缺口高达100万人。

中国经济现在的状况就是冰火两重天,跟房地产和政府基建相关的行业和主体很困难,但高端制造业、新经济发展很好,竞争力更加提高。今年上半年,中国出口创出历史新高,并且,出口产品的技术含量越来越高。我们出口的很多高端装备制造,如智能电动汽车,其竞争力已经迫使美欧要闭关锁国了。

但是,我们对新兴产业、新经济、新质生产力,其产业链、技术方向、发展趋势、潜力企业、可能的产业集聚,究竟了解多少呢?

有的人看过反映银行信贷工作的《城中之城》那个电视剧。我当时看了一点,觉得陶无忌那个角色呢,有点装,有点高大上了。电视剧贬低房地产金融,导向科技金融和产业金融的宣传导向太明显了。

现在结合实际情况看看呢,还有点道理,这个导向。而且,为什么要有这个宣传导向呢,恐怕不是空穴来风。

“金融要提高服务实体经济的能力”!

比较欣慰的是,前年我去这个地方,调研当地能不能把某个产业链做起来,过程中接触、了解了一个企业。当时这个企业也是面临着银行不给贷款的情况。银行不给贷款,主要原因还是对于产业链和企业的发展缺乏了解和信心。

我通过调研整明白了之后,在当地政府组织的讲座上,我分析了产业链和当地的条件,分析了这个项目可以做起来的理由,以及为什么银行可以给这个项目贷款。当然只是我的个人观点。我还记得当时我说了一句:这项目,你们银行为什么不贷款呢?

那个讲座有100多人,下边听讲的有七八家银行的人。

我的话看来是被他们听懂了,因为我是用银行审批的逻辑去分析这个项目的可贷性的。

今年得知,当时在场的一家银行,听完讲座后很快给贷款了。目前项目运行良好。

贷款的这家银行是该省的城商行。当时他们总行的人也在座下听课。几大国有行当地分行的人也在,听说他们也想贷,但没贷成。

大行由于层级多,总行离得远,在调查了解掌握情况方面,可能会有些欠缺。

但也不一定。

这次我还听到一个企业表扬某国有大行总行的人。

当时这个企业的总经理在新疆工作,他讲到他在新疆那个企业的一个事情,当时那个企业的项目也是好多银行都不敢贷款。刚好,某大行总行调研这个行业的人,来到新疆,派了一个人来,到他这个企业,调研了一番,听他说了几个点以后,非常感兴趣,回去后写出了很专业的报告,影响了评审会。

然后总行批复了的这个项目的贷款。后面的效果也很好。

这说明,只要我们下功夫,我们可以做好,取得好的效果,并被人记住。

这个又可以归结到研究力就是生产力上。只有研究透了,才知道能不能贷,在什么节点上贷。机会在哪里,风险在哪里。

过去十几年,房地产和基建大项目,是银行争抢的对象,过程中也有很多艰辛,但是以后回想起来,这将是非常好做业务的一段时光。

金融服务实体经济,大家都有这个觉悟。但是受限于风控能力,大家往往不敢做。企业在成长期,银行避之不及,企业长大了,银行又一哄而上,但这时往往价格很差。

过去又有房地产和基建等能很快上规模的业务,所以银行也不着急真正下功夫去研究产业。

房地产和基建融资空间缩小之后,监管政策性业务保本微利之后,银行竞争力的重要方面将体现在对产业金融的把控能力上。必须塑造对产业金融的远见和手艺。

如何快速地分析一个产业?如何从银行信贷角度快速理解一个行业?找到行业增长的核心竞争力和进入壁垒?分析成长的前景?在信贷白话十年前的文章中有大量这方面的内容。以后,结合经济热点,再给大家分享最新的一些思路。

(上文根据薄著老师在“全国银行审批人论坛群”、“全国银行对公业务负责人交流群”的聊天记录整理)


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【薄著讲堂】

当前政府投融资和银行重点实务

第116期 12月6-7日 武汉
主讲人:薄著

【课程内容】

一、最新政策解读及应对

(一)前三季度经济走势及一揽子增量政策解读

(二)35、47、14、134、151号文;三中全会、政治局会议;招商政策解读

(三)政府、城投及银行工作应对

1.新形势下项目谋划要点

2.弱资质区县投资方向

3.招商引资模式转变

4.银行相关业务开展

(四)一揽子增量政策中的业务机会

二、城投转型及新增融资

(一)政府投融资政策逻辑

1.区分隐性债务和市场化融资

2.区分经营性项目和非经营性项目

3.区分直接投资和资本金注入

4.做大做强国资国企

5.规划自平衡高质量项目

6.盘活存量资产形成良性循环

(二)35号文之后城投新增融资的审核要求

(三)城投新增融资案例及做法

(四)涉隐平台新增融资分析

(五)城投转型暨产业类国企的打造

(六)城投重组整合案例分析

(七)城投“退名单”分析

三、政府隐性债务识别

1.隐性债务的概念 案例

2.从融资主体甄别隐债 案例

3.交通、市政、土储、保障房项目隐债甄别  案例

4.常见投融资模式的隐债风险  案例

5.存量资产盘活业务中的隐债风险 案例

6.如何甄别公益性项目的隐债?案例

7.如何判断城投是替政府融资?案例

8.有预算为什么也是隐债?案例

9.项目没有融资为什么也可能有隐债?案例

10.财政的注资承诺是否形成隐债? 案例

11.怎样继续向项目提供融资而不形成隐债?案例

12.为什么有的土地出让金返还不构成隐债?案例

13.为什么有的财政补贴不构成隐债?案例

14.为什么财政经常性支出不构成隐债? 案例

15.为什么还款来源为财政资金但不构成隐债?案例

16.怎样继续提供融资而不新增隐债?案例

17.城投贷款向财政支付转让费为什么不构成隐债?案例

18.以租代建不形成隐债的关键?

19.为什么要把有的债务认定为关注类债务?

20.规避隐债的合规方式有哪些?

四、地方债务“一揽子化解”

(一)隐性债务的化解政策及实务操作

(二)城投债务的化解政策及实务操作

(三)银行支持地方化债业务的审批要点

(四)银行置换非标的困境与突破

(五)化债资金的争取

(六)地方债务化解案例

五、存量资产盘活及项目现金流的构造

(一)水利项目存量资产融资案例

(二)公共服务网络盘活融资案例

(三)市政基础设施盘活融资创新案例

(四)保障房资产盘活融资案例

(五)国资委主导的存量盘活案例

(六)财政局主导的存量盘活案例

(七)闲置土地和衰落街区盘活案例

(八)基础设施REITs案例

(九)存量盘活中银行的业务机遇

(十)如何为项目构建现金流?

六、PPP新机制、特许经营、资源有偿使用与当前热点业务

(一)特许经营的本质,为什么这些项目不适合特许经营?

(二)使用者付费新理念、市政管网项目融资案例

(三)基础设施和公共服务领域是否只能特许经营?

(四)不设特许经营权,政府如何获得收入?

(五)国企如何参与特许经营项目?

(六)除了特许经营权,还有哪些盘活存量的方式?

(七)除外特许经营,国企如何参与盘活存量?

(八)盘活存量与特许经营、公共资源有偿使用的区别与联系

(九)片区项目是否适合特许经营?

(十)哪种情况下应采取特许经营?

(十一)政府把项目交给国企有哪些合规做法?

(十二)固定资产项目的土地征迁费用该谁出?

 七、医院学校暨事业单位融资

(一)医院学校融资监管政策

(二)医院基建融资的路径选择  

(三)“建办分离”“以租代建”模式分析

(四)学校与医院融资异同分析

(五)职业院校基建融资 

(六)特殊事业单位融资  

八、土地和片区开发重点问题解读

(一)土地一级开发融资探讨

(二)公益项目与经营项目捆绑实施要点

(三)片区项目投融资模式合理搭建

(四) 财政资金如何合规补贴基建项目

(五)如何合理利用财政资金补充银行还款来源

九、课程中交流答问(本次课程将在每个板块及全部课程结束后设置现场答疑环节,鼓励参会单位提问)

【课程特点】针对热点难点问题,以案例展开,讲干货、解决实际问题。共包含60个案例。基础知识不再专门讲解,而是包含在案例中讲解,以集中时间把案例讲深讲透并增加现场交流时间。本课程欢迎带着问题参加,欢迎报名的同时提交需要咨询的问题及项目简况资料。所有报名参会人员,自正式报名之日起,均邀请进入同学群(微信),可先行向薄著老师提问,课程结束后,继续在群内与老师交流。课前一天下午将召开小型闭门研讨会,了解需求深入交流,参会在10人以上的单位及手头有项目资料的单位可报名参加。

【主讲人介绍】本次课程全部由薄著老师主讲。薄著老师系国家发改委特许经营法立法专家组成员,中国政企合作投资基金管理公司第一届董事会投资审核委员会委员,国际信贷分析师协会标准委员会委员,全国银行审批人论坛创始召集人,全行联智库首席专家,曾任某国有大型银行总行授信评审委员会委员17年。薄著老师从基层干起,具有30年银行经营和管理经验,被誉为业务干部中最懂政策的,政策领导中最懂业务的,是国内知名的政信金融专家。薄著老师还担任多家央企建企、地方政府、金融机构的顾问,其视野广阔,政策水平高,实操案例多,课程具有很高的前瞻性和实操价值,讲课极具吸引力和启发性,深受好评。薄著老师写过大量政府投融资和政信、信贷文章,他的微信公众号“信贷白话”在业内具有广泛影响力。

【邀请对象】本次讲座研修适合地方政府党政领导、相关职能部门领导,城投、融资平台高管,银行行长精英参加,尤其适合政府相关部门、城投、与银行等金融单位相约共同出席,政企金三方形成共识,戮力同心落地项目。


诚邀贵单位派员参加!

报名请联系以下助教老师:

刘老师

17710036186

付费听过信贷白话网课 信贷白话网课入口 来参加线下课的,可在报名线下班时抵扣减免等额费用。

以下课程暂未安排线下公开课计划,欢迎咨询,也可邀请老师内训:

【课程二】三大工程暨片区开发投融资实务

【课程三】热点业务银行合规审批要点

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