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施成：近期市场风格转换，我们认为市场经过一轮快速上行后，可能重新回到了行情的新一轮轮动上，资金也从高弹性品种再次回到低风偏品种上。由于政策转向，同时全市场的做多热情上升，水位也有所上升，我们将会保持关注高景气的思路不变，同时对国内可能高景气的方向加大关注力度，目前包括光储、出海、AI以及国内的消费升级方向。
国内经济会有复苏，但更可能是长周期的逐步上行，那么寻找反转，和价值搭台成长唱戏的可能性更大，希望各位投资者在波动中也要调整好心态，不要冲动盲目操作。
施成：光伏有国内限制低价的政策预期，但我们认为这个可能治标不治本，行业仍然要等待产能周期反转可能才有机会。
施成：储能板块目前来看大储更为坚挺，可能是因为大储的预期确定性强，而户储市场对于未来放量的信心并不够充分。我们认为储能进入平价周期还是大逻辑，并且全球降息利好光储，景气度再向上的概率较大，我们抱有信心。
李轩：我们认为，军工板块估值修复有望持续。军贸需求以及装备交付的提升，预期将对军工板块有驱动效应。Q3业绩落地后，年报空窗期较长，而Q4行业订单渐行渐远，同时，叠加对于整体25年的高景气预期，军工板块的表现值得期待，β机会或将凸显。2025年是个产业交付的大年，核心军工公司的2024年4季报或有好转。
李达夫：近期，上海、广州、深圳三个一线城市先后发布房地产市场新政，提出调整住房限购政策、优化住房信贷、调整住房税收等举措。北京于9月30日公告加大信贷政策支持力度、优化调整商品住房限购政策，及时取消普通住房和非普通住房标准等。受此影响，假期期间地产销售数据边际有所改善。
展望后续，政治局会议提出"要促进房地产市场止跌回稳”，表明了决策层对于地产领域的积极态度，目前房地产市场经历深度调整后，或有望迎来阶段性缓和修复，但中长期走势仍有赖于居民收入预期、人口增速等慢变量的修改改善，政策效果仍需持续观察。因此，债市中长期逻辑未变，朋友们仍可以将债基作为稳健理财的选择之一。
