文/余亚瑞 中国银行业协会汽车金融专业委员会主任、上汽通用汽车金融有限责任公司董事总经理
本文载于《中国银行业》杂志2024年第10期
自2004年全国首家汽车金融公司成立以来，汽车金融公司伴随着中国汽车行业的高速发展而蓬勃成长。二十年来，中国的汽车金融公司为支持建设汽车强国，为中国汽车的健康、可持续发展提供了稳定、专业、心无旁骛的积极贡献。
习近平总书记指出，中国金融要走“中国特色金融发展之路”，金融企业要坚持以人民为中心的价值取向，坚持把金融服务实体经济作为根本宗旨。二十年来，中国的汽车金融公司在监管部门和行业协会的引领下，持续走支持实体经济、服务人民、服务小微企业的道路，践行中国特色金融发展之路，坚持金融助力汽车消费行业发展，把实现人民群众对美好生活的向往作为行业的出发点和落脚点。
2004年8月，全国首家汽车金融公司——上汽通用汽车金融有限责任公司经批准成立，标志着中国汽车金融行业迎来汽车金融服务专业化发展的新时代。汽车金融公司成为中国汽车产业链的重要金融支持力量，截至2023年末，全国已成立25家汽车金融公司，总资产规模达到9648.18亿元，与2005年最初的60亿元资产规模相比增长了160倍，比2014年末的3403亿元资产规模增长了近两倍。二十年来，汽车金融公司作为重要的产业金融实践者，以助力实体经济为己任，以金融为民和服务消费为本色，努力为汽车产销注入金融活水，通过不断提升服务理念、能力和质效助力汽车产业高质量发展。
在零售端，汽车金融公司积极探索新业务，加大对新能源车和二手车的金融支持，落实普惠金融的人民性，促进汽车以旧换新、消费升级，通过数字化转型持续提升客户体验和服务效率，用金融促消费；在供应链端，汽车金融公司通过与主机厂产融协同，持续向大多为中小微企业的汽车经销商提供稳定的资金支持，做到产融结合、以融助产。2023年，全国25家汽车金融公司全年累计发放零售贷款车辆636.85万辆，其中新车贷款车辆为543.04万辆，占2023年我国汽车销量的18.04%；经销商批发贷款车辆349.06万辆，占2023年我国汽车产量的11.57%，其中，新能源新车贷款车辆165.63万辆，同比增长42.93%，超过同年新能源汽车销量增速，有力地支持了汽车消费和汽车生产。
在坚持发挥专营消费信贷功能，聚焦主责主业，持续做好实体经济金融服务的同时，汽车金融公司严格根据监管要求完善公司治理、股权管理、合规内控、消费者权益保护等，并积极防控重点领域风险，夯实可持续高质量发展的基础。通过不断深化数字化转型，持续提高自身管理的精细化水平和运营效率。截至2023年末，行业平均资本充足率为24.57%，平均不良贷款率为0.58%，均优于银行业金融机构平均水平，行业各项监管和管理指标均保持良好，为实现可持续、高质量发展奠定了坚实基础。
近年来，伴随我国汽车市场的发展，汽车金融公司迎来政策支持和发展机遇，在促进汽车消费和产业发展中发挥了积极作用。面对当前的汽车市场转型和金融市场竞争格局，行业发展呈现出五个新看点。
新政策。为进一步加强汽车金融公司监管，引导依法合规经营和持续稳健运行，国家金融监督管理总局修订发布了《汽车金融公司管理办法》（以下简称《办法》），自2023年8月11日起施行。《办法》的修订对于汽车金融行业的发展具有重要意义。
中国汽车产业正处于深化转型的重要战略时期。一方面，汽车销售不再只是一次性产品销售，而是转变为持续性、覆盖汽车消费全生命周期的生态圈服务。另一方面，新能源、二手车、汽车出口作为汽车市场的新增长点需要更有力的金融支持。本次对于汽车金融公司基本法规的修订可谓恰逢其时、意义重大。《办法》一是扩大了汽车金融公司的业务范围，允许开展单独附加品融资、售后服务商融资、售后回租模式的融资租赁、摩托车业务等；二是拓宽了汽车金融公司的融资来源，增加存款范围和币种，取消了金融债审批制；三是贯彻落实对外开放政策，允许设立境外子公司，提供民族品牌汽车海外市场发展所需的金融服务，支持我国汽车产业“走出去”；四是加强了公司治理和内部控制，保障汽车金融公司的高质量发展。《办法》的修订有助于推动汽车金融公司扩大服务对象、丰富金融产品种类，加大对中小微经销商、汽车销售服务商及居民购车消费的金融支持力度，进一步促进汽车销售和消费稳增长，为汽车行业的高质量发展作出积极贡献。
新营销。随着新零售模式的涌现，当前汽车市场呈现消费客群年轻化、消费需求多元化、消费渠道线上化等新特点，而新能源汽车的快速发展也催生了营销模式的快速转变。汽车金融公司也积极探索“新媒体、新场景、新直销”模式，进行了开拓性的尝试和实践，包括通过线上和线下相结合的方式实现新客触达和存量客户复购，多家公司已进驻抖音、小红书、微信视频号等新媒体平台，还有公司尝试车生活生态服务、跨界联合营销，以及与主机厂协同建设直销平台，建立直营直销团队，加速新营销模式布局。
新科技。汽车金融公司加快数字化转型的步伐，将数字金融更加广泛地应用到业务、体验、效率、风控等各个维度，有效地助力汽车金融公司的高质量可持续发展。
在业务开拓和客户体验方面，大多数汽车金融公司已实现零售业务手机端的贷款全流程办理，帮助客户在线上全流程选车、试算、申请和签约，部分公司在贷后试点了AI智能服务，为客户提供7×24小时智能感知、咨询和引导，实现实时的生态交互。在提升运营效率方面，多家汽车金融公司已进行了核心业务系统开发或升级，提升运营效率，更快响应市场。RPA自动化机器人也被大量引入，进入审贷、客服、催收、诉讼等多个场景应用，还有的公司试点了数字人民币银企直连服务。
新协同。近年来，汽车金融公司受到来自银行金融机构的竞争，车市价格战白热化，行业竞争愈演愈烈。汽车金融公司坚守主业，与主机厂共同面对外部环境的巨大变化，积极变革，共同谋求可持续发展。多家汽车金融公司与主机厂全面对接，持续从信息共享、渠道共建、人员共育、联合营销等多方面强化体系建设协同，为主机厂、经销商和消费者提供更好的增值服务和金融支持。
一是深化产融体系建设，汽车金融公司立足产业金融定位，积极配合厂商的总体业务规划和重点业务领域，通过全流程合作满足市场多元化需求。二是深化产品创新合作，面对全新的市场竞争环境及服务品牌的全新策略选择，结合销售场景、客户需求变化，持续完善金融产品矩阵，极力挖掘和细化金融产品创新布局。值得一提的是，多家汽车金融公司加大了对新能源汽车的金融支持力度，推出多款灵活创新的绿色金融产品，有力促进新能源汽车销售。三是产融联动降本减费，在主机厂普遍压缩费用、经销商面临经营压力的市场环境下，众多汽车金融公司积极调整战略，一方面，主动向产业输血造血，为经销商减费让利，释放流动性；另一方面，优化自身业务结构，调低部分终端产品利率，提升市场的竞争力。
新风控。随着车市环境变化和金融渠道下沉带来潜在信贷风险，各家汽车金融公司均通过探索应用新技术优化风险模型、建立数字化风控和反欺诈平台等手段提高风险防控能力，并重点针对新能源汽车和二手车风险防控强化科技应用实践。在资产管理方面，已有部分汽车金融公司积极响应不良贷款转让试点新政，探索更多不良贷款处置的新途径。在融资管理方面，汽车金融公司的融资渠道已从单一的银行借款向更加多元化的方向延伸。汽车金融公司在发行资产支持证券和金融债方面持续保持活跃，随着《办法》的施行，未来汽车金融公司有望引入更低成本的运营资金，进一步提高流动性管理水平，增强汽车金融公司在行业的市场竞争力。
展望未来，汽车金融行业发展面临的机遇与挑战并存。从政策环境看，《办法》的实施为汽车金融公司提供了更广阔的业务发展空间，新业务、新产品的推出将有助于汽车金融公司全方位支持汽车产业并推动自身高质量发展，《办法》还为汽车金融公司设立境外子公司提供了可能性，为支持我国汽车产业“走出去”贡献力量；从市场环境看，汽车产业转型升级进一步深化，燃油车和新能源汽车竞争格局发生结构性变化，在此关键时期，更加需要金融力量的助力护航，汽车金融公司作为支持汽车产业的主要金融力量，未来仍然大有可为。
但与此同时，汽车金融市场的参与主体和业态更加丰富，竞争趋于白热化，汽车金融公司面临合作主机厂的销量压力，以及贴息减少、银行竞争加剧等多重挑战。汽车金融公司行业需要主动应对、稳健经营、创新发展。
立足主业做好金融“五篇大文章”。做好“绿色金融”，从企业战略和公司治理层面打造绿色金融特色服务品牌和服务体系，通过产融结合创新绿色金融产品，并积极拓展绿色融资渠道；做好“普惠金融”，结合小微企业、农村城镇人群的金融需求，加大产品创新和数字化建设，更加便捷、有效地触达消费群体；做好“数字金融”，数字化转型需要长期投入、有序推进，要通过加强战略规划和组织流程建设、业务经营管理数字化建设、数据能力和科研能力建设，积极打造“第二发展曲线”。
聚焦五大重点业务领域。一是要进一步加强与主机厂的产融结合，紧跟主机厂的发展节奏，在客群研究、新营销建设、信息共享方面深度联合，努力构建产融双赢模式，通过积极的信贷投放、减费让利、以融促销、保障小微等措施助力汽车产业链持续向好运转；二是在二手车金融领域做好渠道拓展和细化，为细分市场的不同客群提供差异化、定制化金融服务，同时加大二手车专项风险防控；三是在商用车金融领域稳妥推进业务发展，加大商用车融资服务创新和运营数据应用，探索与商用车产业链企业的合作，共同研发金融解决方案；四是在增换购市场领域把握以旧换新政策契机，为增换购客户群体制定专属金融方案，紧密结合主机厂的置换补贴政策，提供残值置换、阶梯还款等多元金融支持；五是在直销模式方面持续与汽车制造商、经销商等传统合作伙伴保持紧密关系，同时积极探索与科技公司、金融机构等新合作伙伴的跨界合作。
积极践行社会责任。一方面，勇担社会责任，开展公益事业。汽车金融公司应继续积极响应国家号召，投身各项公益活动，在定点帮扶、乡村振兴、绿色金融、低碳金融、爱心捐赠等社会慈善与公益活动方面做出贡献。另一方面，普及金融知识，开展特色宣教。应开展多样化的金融知识宣教活动，包括有针对性的消费者权益及风险防范讲座、路演活动等，营造和谐的社会金融环境。
过去二十年，各家汽车金融公司一起携手共进，砥砺前行。当前，汽车市场正发生着深刻的变革，汽车金融公司作为汽车产业的专业金融力量，我们既要有坚持信仰的“底气”，也要有直面竞争的“勇气”，既要有坚持人民金融的“正气”，也要有持续开拓创新的“锐气”。展望未来，汽车金融行业将持续不断进行自我升级、自我革新，探索发展有中国特色的专业汽车金融道路，为助力汽车产业稳健发展、助力人民群众实现美好生活砥砺前行。“历史只会眷顾坚定者、奋进者、搏击者。”祝愿汽车金融行业不忘初心，共同奋斗，向新前行，续写辉煌！
