👋你又来看我了啊
聊一聊我关注的点，你们随便看一看。
1
货币政策：保持美元作为世界货币的地位，主张美联储降息并支持弱美元政策，以促进出口和制造业发展。
在上一篇文章《川建国和哈里斯？》提到过，老拜这几年干的事情就是加息，所以A股的投资者体感非常差。
加上企业盈利能力的下降，很多曾经被赋予高估值的股票，纷纷进入戴维斯双杀的境地中。
最典型的当属白酒。
估值最高峰的时候，人们以超过40倍的估值购入，这意味着在大家的心目中，愿意付出40年回本的价格买入。
随后股价一路从2021年下旬狂泄至今。
虽然现在估值已经回到了15倍左右，但我依旧觉得昂贵。
首要原因是行业的利润大幅度下降。
根据统计局的数据，2023年1-9月份该行业利润总额2466亿。
2023年1-8月利润总额1808亿。
两个数字相减，得出2023年8月该类别行业利润总额658亿元。
在2024年1-9月中，该业利润总额2306亿。
2024年1-8月利润总额1993亿。
两个数字相减，得出9月份该类别行业利润总额313亿元。
同比腰斩。
其次原因，就是受外围加息影响。
美元大幅度回流西海岸本土，本身A股的流动性有很大一部分功劳源自于北向资金。
但在这样的背景下，就变得难上加难。
所以老拜在位的这几年，很多行业的股价跑得很差，造成投资者认为A股的熊市永无天日。
当然，加息不过是一小部分原因，我们自身的体系本就存在很大的问题，只是所有投资都会有个市场的锚。
经过这几年的熊市的轮番轰炸，故而也希望川普上任，让加息转变为降息。
虽然川普上台后依旧会对华采取强硬的态度，但相比哈里斯，大家更愿意和川普对垒。
通俗一点说，就是都会挨揍，只是痛的程度不一样。
2
税收政策：将2017年推出的《减税和就业法案》政策永久化，还提出将公司税率从目前的21%降至15%，并承诺废除拜登的加税政策。
看到该条目，不难想象川普的那句：‘Make USA Great Again！’是多么有威力。
该条目配合货币政策，也符合他自己关于“美国至上”、“白人至上”的观点。
我特地去查了一下《减税和就业法案》的实施效果白皮书。
对此总结来说就是：新税法加强了美国在全球的竞争力。
同时川普也将在上台以后继续制裁中国的半导体、新能源等行业。
配合这样的法案永久化，同类竞争的美国企业也将发挥更充分的主观能动性参与到行业对垒中。
半导体及新能源在A及H的企业，短期内将受到承压。
长期是否能向好，还得看企业本身的竞争力及持续盈利的能力。
有人说在上一次川普当选中，芯片和半导体是A股涨得最猛的一条线。
这一次会吗？
我的看法还是承压。
毕竟如果芯片半导体突破了技术，能顺利完成国产替代进口，压根就不需要川普上来之后再反应到股价中。
这次哪怕是炒题材那样炒，也不会如18年那样一般。
六年过去了，有那个实力的话，早就该起飞了。
3
贸易政策：实施美国优先贸易政策，对中国等加征关税，取消最惠国待遇。
是利好也是利空。
川普上台喜欢下出其不意的棋，过去在任期间也干了很多让人意想不到的事。
比如他有事没事喊了几次美国要退出北约，让跟随美国的马仔们认为这是“分裂”的信号；
比如他在疫情期间，宣布退出世界卫生组织；
除此之外，他还领导美国退出《巴黎协定》，为全球治理气候变化问题带来阻碍。
所以有时候想想，这个人是不是我们国家派过去的卧底。
网上喊他“川建国”还是有原因的。
看两个数据。
2016年，中美两国进出口贸易总额5785.9亿美元。
次年，特朗普走马上任，中美贸易战开打。
四年以后，2021年，中美两国贸易总额增长到7556.5亿美元。
此时贸易战已经干了4年。
利好，利在川普是个商人，长期来看，中美关系如两口子。
如果不吵架，有商有量，两国好好做生意。
如果吵架，那利在中国与其他国家，给足机会搞小圈子，毕竟川普的“美国至上”，不是“除中国以外的，美国至上”。
他对其他国家也会实施一定的制裁。
他更加奉行的是，美国牛逼，美元回流，美国不带世界一起玩。
利空不多说了，但凡依赖美国的公司，短期都要承压。
相反，对于走“国产替代进口”的公司来说，就是利好。
祸兮，福之所倚；福兮，祸之所伏。
中国将会因此加速进入到一个“消费型”国家，同时在大放水ZC的刺激下，家电和汽车行业都会迎来实质性的利好。
加速从“现金为王”步入“现金垃圾”的时代。
4
能源政策：让美国成为世界上占主导地位的能源生产国，结束对石油、天然气、煤炭扭曲市场的限制。
油价大概率会降一些。
不过沙特那边估计要跟川普谈判一下。
但是对于石油类的股票来说，就要承压了。
不过还是那句话，跌到足够便宜，依旧都是黄金。
其次对于煤炭板块来说，也是如此。
不管川普最后的能源决策是否能落地，我国煤黑子除了关注价格，还是得把主要的精力放在公司的完善治理上。
以神华、陕煤为代表的两位老大哥依旧是A股全体公司学习的好榜样。
5
俄乌战争和中东战争
川普是犹太的代表，俄乌战争他是不想打的，但是以色列是要加大扶持的。
世界将从没完没了的“俄乌战争”进入到没完没了的“中东战争”。
地缘威胁将继续长期存在。
因为这种不稳定的因素将持续存在，黄金的价格不见得回调，国内结婚因为“五金”的存在，结婚成本随着时间推移也会变得更大。
此外，海运的价格也会长期处于一个高位中。
拥有国内出口航线的公司将会在未来几年中，变成一台超级印钞机。
最后是小金属。
但凡这个世界还是闹哄哄的，叠加美元在降息周期中贬值的因素，随着国内的通货膨胀，价格将会进一步上涨。
大批有矿的公司也将变为超级印钞机。
当然，海外的矿产能否安全生产也成为公司最大的潜在雷点。
最后
老拜下班。
老特上班。
这两个老头子，在进棺材的年纪里，还要拼命“卷”。
也是大写的一个佩服。
但这也侧面说明了一个问题，阶级持续固化。
权力在老头子的手里。
2024年胡润财富榜公布的富人中，年轻人基本已经绝迹。
财富也在老人的手中。
打工已经不可能致富。
上班已经不可能获得权力。
地球已经进入到新的瓶颈期。
能乐呵一天是一天吧。
下课。
（文章所有出现个股的名字，本人并不持有，本人也不会推荐任何股票给读者）
