文丨AI搬砖工
公众号：Data4Finance
分享我的存量配置计划和增量定投计划，核心是合理的逻辑和客观的数据，让我们共享自由之旅～
一
刚入股市的新朋友可能还不了解A股的特性，有一种玩我、盯上我三瓜俩枣的感觉。
比如周一盘后politburo会议通稿出来，华尔街的解读非常积极，但周二就高开低走，从涨幅3%到0.5%.........
好多朋友就跑路了，然后这两天又慢慢涨上去了，快要摸到3500了。
有意思的是在上个月底，A股也出现了一条大阴线，直接大跌3%，从3400跌到了3250，有些朋友受不了，骂骂咧咧也跑了，但没想到的是，A股又涨回去了
因此，我一直说，投资是对人性的考验，是一场修行。
我个人目前就一直拿着过去投入的筹码，目前算是一个等待的阶段，今晚过后这个自2020年底以来新投入资金的账户收益估计能新高，到8~9万的样子。
说是新高，但整体收益还是太低了，没有卖出的欲望，继续熬，等待后面的美联储降息周期+国内政策发酵。
二
那今天是因为什么涨了呢？
主要原因还是之前说过的对central经济工作会议的期待，市场预计将采取更具体的政策措施来刺激消费。
具体今天的事情，下图是Bloomberg引用的一则发放消费券新闻，由此点燃了市场的遐想。
比如港股那边的蒙牛、海底捞大涨5%以上，而内地的伊利也突破30元，收盘价创最近几月新高，尽管没有突破国庆节后的近32元开盘价。
这些市场上piecemeal的小细节，在politburo“全方位扩大国内需求”的大背景下，使得市场对即将发布的经济工作会议通稿预期很高，由此带动全市场的上涨。
目前A股就是政策市，在政策的号角没有吹完之前，总会有一个又一个的期待，现在还远未到看政策落地效果的时候~
这也是我愿意等待的原因，当然由于我组合持仓跨市场均衡，因此在慢慢新高的过程给我等待的勇气。
三
最后再说一下美联储降息的大背景。
昨晚老美发布了通胀数据，全都符合预期，但有些高，距离美联储2%的目标还有些距离，尤其是核心CPI目前还有3.3%。
这一数据再结合上周喜忧参半的就业市场数据：一方面受到风暴天气结束和波音罢工结束的影响，11月非农数据大增22.7万（预期21.4万），而另一方面失业率却从4.1%上升至4.2%（另一项独立调查数据，受天气、罢工影响较小）。
最终的结果是：市场预期下周美联储还会再降息0.25%（代表通胀基本符合预期，但失业率上涨），而明年降息次数只有2~3次，低于此前预计的4次（代表通胀依然顽固）。
整体来看，美联储会继续降息，预计明年的政策利率在3.75%左右，较之前的5.25%大幅下降，这对全球权益市场利好。
当然问题可能在于，下降幅度还不够大，尤其是在川普的政策预期下。
我们引用那个男人的话表达观点——
“We can afford to be a little more cautious as we try to find neutral,” Powell said last week.“
耐心一点，小心一点！
我再补充一点：在国内和国外的政策大背景下，要有信仰！
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