在英伟达因为AI高歌猛进之际，博通也在成为当中一个不能忽视的大赢家。
根据该公司公布的第四季度每股收益情况，公司营收较去年同期大幅增长 51%，达到 140.5 亿美元，但仍低于分析师预期的 140.9 亿美元。该公司本季度报告净收入为 43.2 亿美元，高于一年前 35.2 亿美元的利润。2024财年全年，博通营收较上年同期增长44%，至515.7亿美元，增长44%，不过净利润为58.9亿美元，低于上年同期的140.8亿美元利润。其中，包括人工智能芯片在内的半导体解决方案集团是博通最大的业务部门，该部门的收入增长了 12%，达到 82.3 亿美元。博通CEO陈福阳在与分析师的电话会议中透露，该公司看到了对生成式人工智能基础设施前所未有的需求。由于这种需求，其全年人工智能收入增长了 220%，达到 122 亿美元。人工智能收入包括专用芯片的销售以及以太网网络组件，这些组件用于将数千个芯片连接在一起形成集群。陈在电话会议上表示：“我们看到了未来三年人工智能领域的机遇。大型特定超大规模企业已经开始了各自的旅程，以开发自己的定制人工智能加速器。”陈进一步阐述道，博通正在与三家“非常大的客户”合作，帮助它们开发专有的 AI 芯片。他补充说，预计到 2027 年底，这些客户将在联网集群中部署超过 100 万个 AI 芯片。这对博通来说也将是非常有利可图的。陈还表示，他认为到那时，AI 芯片（该公司称之为“XPU”）以及 AI 网络组件的总体市场机会预计将增长到每年 600 亿至 900 亿美元。近来，有传苹果将推出自研的WiFi和蓝牙芯片，这势必会给博通带来影响。但是，在收购VMware以后，博通的风险大大降低。
一年前，博通的半导体收入约占其总业务的 80%，而现在这一比例仅为 60% 左右，而且与此同时，其总收入基础增长了近 50 亿美元。为此分析人士指出，那些反对收购 VMware 的人应该向 Hock Tan 致敬，因为在短短 12 个月内实现如此大的转变是一项了不起的成就。
接下来，我们将用100多页PPT，来说明博通是如何成为AI芯片大赢家的。
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