冲压、焊接、涂装、总装是汽车制造四大工艺
汽车制造四大工艺是冲压工艺、焊接工艺、涂装工艺和总装工艺，其制造顺序为：
1）冲压：将钣件按照设计要求，使用模具冲压成型；2）焊接：按照设计要求，将各钣件焊接成白车身；
3）涂装：对白车身进行前处理、底涂及面涂；4）总装：将发动机等全部内外饰件装配到车身上。
汽车制造工艺流程
资料来源：中国传动网
冲压工艺意在通过金属塑性变形制造冲压零部件。
冲压工艺作为一种金属加工方法，指利用模具和冲压设备对金属板料施加压力，使板料产生塑性变形或分离，从而获得零部件。
当前传统的冷冲压技术在汽车行业中运用最为广泛，具有尺寸稳定、精准度高、重量轻、刚度强、互换性高、高效低耗、已实现自动化等优点。
汽车制造中近70%金属零部件由冲压加工成型。
冲压作为传统金属加工方法，包括车身覆盖件、支撑件、结构加强件发动机支架、横纵梁皆属于冲压零部件，
其在现代汽车制造工艺中的金属零部件加工中占比约为60%-70%。
冲压零部件生产流程示意
焊接工序是将单个冲压零部件形成总成，目前行业以电阻点焊为主。
焊接是通过加热或加压并辅以填充材料，使零部件、车身之间永久连接。
目前汽车零部件制造中，最为常用的工艺为电阻点焊，是指将零部件之间，以电流熔炼零部件实现车身或零件总成融合，
具有工艺成熟、焊接强度高、易于实现自动化、成本较低等优势，
并广泛应用于车身底板、侧围、车架、车顶、车门以及车身总成等部分的装配焊接中。
电阻焊还主要包括凸焊、缝焊、对焊三种工艺，此外，激光焊、气体保护焊、电弧焊等也是目前汽车冲压件的焊接工艺。
焊接工艺流程示意
乘用车金属冲压、焊接件产业
乘用车冲压、焊接零部件上游为钢材、铝材、焊接机器人、冲床等原材料及生产设备；中游为冲压模具、金属冲压件；
下游乘用车领域中，大量的零部件依靠冲压模具成型，一款普通轿车需要1,000-1,500套冲压模具。
乘用车金属冲压、焊接件产业
资料来源：智研咨询
乘用车冲焊零部件市场规模超2,500亿元，单车价值量约万元
2023年，中国乘用车金属冲压零部件市场超过2500亿元。中国乘用车产量持续增长，乘用车金属冲压件需求与其直接相关。
乘联会数据，2023全年中国乘用车产量2,581万辆，同比+8.83%。
随着汽车设计追求轻量化、高碰撞安全性能及更复杂的车身结构，乘用车对于金属冲压件的精密度要求及数量也将随之增加。
金属冲压件单车价值量约万元。从单车价值量走势来看，近年乘用车冲压件均价呈缓步下降趋势，2022年均价为9820元/辆。
2016-2023中国乘用产量（单位：辆）
2016-2023中国乘用车金属冲压焊接件市场规模（单位：亿元）
资料来源：乘联会，Wind，智研咨询
技术、设备及客户筑护城河，原材料价格影响行业整体利润端
模具开发技术、冲压设备、焊接技术、客户结构形成行业壁垒。
1）模具开发：模具设计和研发能力直接关乎其产品质量，CAD/CAM/CAE等技术目前广泛采用，高速铣削加工、超精密加工等也已逐步得到行业应用；
2）冲压设备：冲压设备的机械化和自动化程度是衡量汽车零部件企业技术水平的重要标准之一；
3）焊接技术：冲压焊接的稳定性、美观度和产品良率体现厂商的焊接工艺水平；4）客户结构的可持续性及稳定性。
钢材价格对行业利润端影响较大。冲压行业整体毛利率水平较低，因此以钢材为代表的原材料价格波动，对于行业整体的利润端影响较大。
冲焊零部件行业壁垒
2016Q1-2024Q3中国钢材综合价格指数（左轴）及部分汽车冲压零部件公司冲压业务2016-2023算数平均毛利率（右轴）
资料来源：思瀚产业研究院，Wind
区域特征明显，竞争格局分散，绑定核心客户最为关键
冲焊零部件供应商围绕产业集群，行业整体较为分散。
冲压、焊接零部件供应商通常为达到同步开发、供货及时、节约成本等目的，
会围绕整车制造商所在区域选址布局，并逐步发展成以整车制造商为核心的企业群，形成产业链整体规模效应。
我国目前已形成东北、西部、长三角、珠三角、中部、京津冀六大乘用车产业集群，配套厂商多围绕于此。
中国主流乘用车企产能布局图（2024版）
资料来源：爱普搜汽车
