大消息!1.3万亿ETF官宣:降费!

百科   2024-11-20 07:38   浙江  

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11月19日,中国证监会主席吴清在第三届国际金融领袖投资峰会致辞中指出,突出加快推进投资端改革,并强调“稳步推进公募基金行业费率等改革,大力发展权益类基金特别是指数化投资”。
         

 

吴清主席致辞话音刚落,公募基金行业费率改革又有新进展!
         

 

11月19日晚间,华夏、华泰柏瑞、易方达、嘉实、南方、华安等多家基金管理人官网公告,将调降旗下大型宽基ETF管理费率、托管费率。其中,管理费率统一调降至0.15%,托管费率统一调降至0.05%
         

 

业内人士表示,大型宽基ETF宣布降费,是公募基金行业落实新“国九条”和相关政策要求的重要举措,有利于降低投资者成本,吸引中长期资金入市,鼓励长期投资的理念,并推动ETF市场长期健康发展。同时,此举有望带动全市场宽基ETF下调费率,更好地惠及各类基金投资者。
         

 

六家公募旗下大型宽基ETF降费
每年可为投资者节省持有成本约50亿元
         

 

11月19日,华夏、华泰柏瑞、易方达等多家基金管理人官网公告,将调降旗下大型宽基ETF费率,管理费率统一调降至0.15%,托管费率统一调降至0.05%。

在上述调降费率的ETF中,有6只为规模超千亿元的股票ETF,其中华泰柏瑞沪深300ETF单只规模接近4000亿元,相关股票ETF规模合计超过1.3万亿元。
         

 

据悉,此次费率调降的宽基ETF产品涉及沪深300、上证50、中证500、中证1000、科创板50等核心宽基指数。以当前规模测算,每年可为投资者降低持有成本约50亿元。
         

 

公募基金行业主动作为,集体宣布降低大型宽基ETF费率,是公募基金行业落实新“国九条”和《关于推动中长期资金入市的指导意见》有关“大力发展权益类公募基金,稳步降低公募基金行业综合费率,推动指数化投资发展”的重要举措,也是公募基金行业践行投资者利益优先价值取向的重要体现。
         

 

业内人士表示,此次大型宽基ETF管理费、托管费率分别降低至0.15%、0.05%,大幅降低了股票ETF投资者持有成本,对于推动股票ETF长期可持续健康发展意义重大。
         

 

华泰柏瑞基金副总经理、指数投资部总监柳军表示,为了更好地惠及持有人、便利投资交易,公司将华泰柏瑞沪深300ETF管理费降至0.15%的水平,也是实践普惠金融、支持实体经济发展的重要举措。“我们也希望此次降费可以起到更好的示范效应,吸引更多长期资金进入资本市场,推动ETF的行业发展跨入新阶段。”柳军说。
         

 

一位公募基金人士表示,此次降费有利于进一步发挥大型宽基ETF的资产配置功能,为各类中长期资金通过股票ETF,特别是宽基ETF入市创造更加便利的条件。
         

 

另一方面,此次多家基金集体降低大型宽基ETF费率,是稳步推进公募基金费率改革的重要举措。去年7月,证监会正式启动公募基金行业费率改革工作,目前已完成主动权益类基金降费和公募佣金改革,第三步销售费率改革也将在年底落地。
         

 

平安基金指数投资负责人钱晶也表示,宽基ETF的集体降费,一是源于监管层面近年来提倡降低金融服务成本,基金公司顺应政策导向、响应监管部门号召陆续降费;二是投资者对成本越来越敏感,尤其是在市场波动较大或回报率不高的情况下,低费率产品更具吸引力;三是随着市场竞争加剧,产品同质化现象加剧,基金公司也希望通过降费来吸引投资者。
         

 

事实上,自2024年以来,已有多只股票ETF产品管理费、托管费率分别降至0.15%、0.05%。但此前降费产品规模体量均较小,一般不超过100亿元。
         

 

有望带动全市场宽基ETF陆续下调
         

 

与主动管理权益类基金相比,目前基金行业股票ETF的综合费率处于较低水平,且随着行业竞争加剧,已呈下行态势。
         

 

    
数据显示,股票ETF管理费率方面,目前以0.5%为主流,最低费率为0.15%;托管费率方面,以0.1%为主流,最低费率为0.05%。而今年以来新成立的宽基ETF,比如跟踪中证A50、中证A500等指数的ETF产品,管理费率均为0.15%。
         

 

谈及ETF降费对资本市场的作用,钱晶表示,首先,管理费率的降低直接减少持有人投资成本,使得投资者获得感提升;其次,低费率可能吸引更多投资者参与ETF市场,提升市场参与度;三是低费率鼓励投资者以更低的成本持有ETF,有助于形成长期投资理念。
         

 

记者发现,经过此轮降费,华夏、易方达等ETF大厂的宽基ETF管理费率已基本降至0.15%的水平。从带动效应看,预计全市场宽基ETF费率水平将陆续下调。
         

 

与此同时,有业内人士向记者表示,ETF业务面临技术系统、人才队伍、市场营销等刚性成本投入,上述产品集中降费,与其作为大型宽基ETF规模效应凸显有一定关系。当前讨论股票ETF全面降费为时尚早。
         

 

在行业降费背景下,基金公司也需要更好修炼内功,提升ETF业务的综合竞争力。
         

 

面对行业新一轮降费举措,晨星(中国)基金研究中心高级分析师李一鸣表示,打铁还需自身硬。基金公司应对费率竞争的最好办法就是修炼好内功,包括做好基金长期业绩、提高投资者服务能力。另一方面,除了降费以外,基金公司还可以拓展新兴产品,例如各种主题ETF和行业ETF,来满足不同投资者的需求。
         

 

    
天相投顾也认为,基金公司可以通过优化产品结构,推出更多具有差异化优势的产品,以吸引不同类型的投资者。在降低费率的同时,还可以通过提升服务质量,如提供更专业的投资咨询、投资者教育、投资策略等,来增强客户的黏性。

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