今天，集运指数（欧线）期货主力合约跳水，收盘暴跌-15%。
拉长周期看，集运指数（欧线）期货主力合约的这一波调整始于今年7月4日，累计跌幅超过40%。
在7月11日集运欧线远月合约集体跌停时，我就讲过，市场在押注中东和谈顺利，要小心航运股闪崩。
据悉，哈马斯领导人在伊朗首都遇刺身亡后，以色列和哈马斯接近达成停火协议。
外围地缘冲突缓和，对我们是有利的。
无论是俄乌战争还是中东冲突，从股票市场的反应来看，我们都是输家。
其实无论怎么站队，我们最终都会是输家，这个以后再详细聊。
不仅集运期货暴跌，昨晚美股AI服务器龙头超威电脑走势同样可怕，财报公布后，超威电脑盘后先涨了18%，随后跌到-13%，也就是说波动了30，最终昨晚收盘暴跌-20%。
英伟达也受到带动，最终收盘-5cm。
纳指这一波牛市，AI是核心的推动力，AI龙头巨震，预示着美股依然处于高度震荡期。
前天日经大涨，美股也跟随反弹，这种反弹绝不是买入时机。参考2007年，9月第一次开始降息，但降息之前金融市场就已经有一些征兆（看看大空头电影也能略知一二），8月一波杀跌之后又拉升，10月纳斯达克创新高，随后一年多时间纳指暴跌55%，到2009年3月初才见底。
这一轮不同于08年的是，07到12年我们是出口导向型经济，被美帝牵着鼻子走，经济上是同周期。
美帝是否衰退，对我们有什么影响？
美帝经济好的时候，A股有涨吗？美帝过得越爽，我们就会过得越惨，因为政策没有松的空间，美帝还会把我们往死里干。
美帝真衰退了，才是最大的利好，因为美元大放水后，A股流动性才会迎来拐点，股市要有钱买入才能涨。
经济越烂，政策才会越宽松，股市才会有希望。
特别是这次，我们经历了几年的阵痛期，跟老美是完全不同步的，过去几年全球都在历史新高，唯有我们提前跌了3到4年。
美股开始大崩盘的时候，很可能是咱们三年长牛启动的时候，人民币也会大幅升值。
但前提是，你要控制好仓位，要活到黎明前。
短期看，外围剧烈崩盘，大A能保持独立不崩，就算及格了，按照历史上的尿性，外围这样巨崩，大A不得宇宙级崩了？
先苟过外围巨崩导致的全球市场大恐慌，就是比较好的加仓大A绩优股的时机，尤其是在今年这种环境半年报营收和利润能保持稳定增长的企业。
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1、交易商协会对江苏4家农商行启动自律调查，其涉嫌在国债二级市场交易中操纵市场价格、利益输送。
另外有传“监管暂停债基审批”，最近确实没有债基获批。
前期不允许基金经理卖股票，现在开始“禁止”机构买入债券，个人感觉这些监管措施基本是昏招。
现实情况下，就跟判逆期的小孩一样，你越不让它买，它越买，你越不让它卖，它越卖；
而且，你不让他买，它就认为这是个好东西，我一定要买；
你不让他卖，它就开始更恐慌，我一定要卖。
以行政之手去限制是没用的，只会造成恐慌，卖的更凶。
跟你们科普下，债券市场的规模其实比股票市场更大，国内债券市场规模160万亿人民币左右，股票市场规模76万亿左右。
很多理财产品和固收产品，相当一部分底层资产都是债券。
2、华虹半导体发布中报，二季度销售收入达4.785亿美元、符合指引，毛利率10.5%、优于指引，均实现环比增长。产能利用率较上季度进一步提升，已接近全方位满产。
华虹半导体是晶圆代工国内老二，满产，二、三季度环比增长，四季度新增产能。半导体行业妥妥的底部反转了。
3、汇率今天微涨60个基点，中美利差如此之大，人民币汇率能做到这样，绝对不容易，央行已经做的很好了，央行不是无所不能的神仙，美联储也不是神仙，只能为宏观经济擦屁股。
昨天跟你们讲了，中国央行连续三个月暂停增持黄金，很多人可能不知道，之前的低位央行连续18个月增持黄金。
你可以怀疑其人品，但他们的实力还是在线的。
央妈指导四大行卖债，都被苏州4家农商行接盘了，引发震怒。
所以现在牛了很多年的债券基金，该小心点了。
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接着昨天老美9月可能大幅度降息的影响讲一讲。
要小心的是：1、假如这段时间直到美联储9月降息A股持续走强，那么美联储9月大幅降息，市场可能会先交易一段时间的“利好落地出货”，再洗一次盘；
2、很多人都认为美国降息，大A会崛起。所以原来小概率的事情，反而变得可能：那就是，美国降息，大A新低！来一次最后的讹诈。
说实话，短期一切皆有可能，A股过去一年的情况是，位置、估值真的够低了，但偏偏还能不停地跌，每次出利好，涨一波后都会跌到更低。。。
