作者单位：中国石油长城钻探工程公司
在全球油服市场整体复苏的大背景下，斯伦贝谢、哈里伯顿、贝克休斯业绩表现良好，收入规模、盈利能力、技术创新均取得长足进步。在业务结构方面，国际油服公司在北美市场收入规模下降的情况下，国际市场接连获取大型、超大型项目以及深水、数智化新型业务大单，收入规模大幅增长，业务逐步重回中东、拉美等国际市场。
北美、国际市场业绩
“冰火两重天”
2024年上半年，国际油服公司的收入、利润纷纷取得增长，特别是“领头羊”斯伦贝谢的经营业绩表现极为出色，收入为178.5亿美元，利润达到21.8亿美元，同比分别增长13%、11%。
受美国油气公司低成本开发策略的影响，国际油服公司被迫吞下北美市场业务下滑的“苦果”，特别是北美市场收入最大的哈里伯顿同比降幅最大，达到8%。
与北美市场惨淡的业绩相比，国际油服公司在国际市场上可谓是“春风得意”，国际市场收入成为3家公司最主要的增长来源。国际业务占比较高的斯伦贝谢，接连拿下沙特、卡塔尔、利比亚、埃及、安哥拉、挪威、巴西等国家的超大型项目，国际市场收入同比增长18%，在巩固国际业务优势地位的同时，进一步在规模体量上拉大了与哈里伯顿和贝克休斯之间的差距。
积极发展化学、新材料
深水等高利润业务
2024年4月，斯伦贝谢通过全股票交易方式，以78亿美元并购主要从事化学业务的Champion X公司。这是继2016年并购Cameron公司（从事深水及设备制造业务）之后，又一次大规模延长产业链，补强高利润业务。Champion X公司是全球最优秀的油田化学公司之一，拥有40多个高端产品生产基地，2023年收入38亿美元，利润7.7亿美元。Champion X公司也是国际油服公司在上游、中游化学品以及钻头领域最主要的竞争对手。通过并购Champion X公司，斯伦贝谢一举奠定了在油田化学领域的优势，特别是在油气生产和剩余油气挖潜等油气公司重点关注的细分市场建立了绝对优势。此外，斯伦贝谢有望在并购后3年内，通过协同增效方式压降成本4亿美元，进一步提升自身盈利能力。
哈里伯顿虽然没有进行大规模并购，但是通过成立孵化机构Halliburton Labs吸引培育了一批专注于新能源、新材料业务的初创公司。例如，2024年7月，擅长于钠电池技术的Adena Power公司加入Halliburton Labs，有望开发出比锂电池成本更低的新型储能工具。同时，哈里伯顿低调并购挪威数据处理公司Resoptima AS等细分领域领先企业，逐步扩大自己在高利润的新业务领域的优势。
在海上业务方面，国际油服公司一方面通过并购或投资等方式提升业务能力，另一方面积极开拓市场，在新兴市场跑马圈地。斯伦贝谢以股票交易和资产投入的方式与水下业务公司Aker Solutions公司、Subsea7公司合资组建了OneSubsea公司，交易价值约30亿美元。斯伦贝谢在合资公司中拥有70%股权，以此整合了自己和重要竞争对手的水下储层研究、工程设计和生产处理业务能力。斯伦贝谢通过合资公司OneSubsea，与合作伙伴Subsea7一起接连获得了位于美国、加拿大、挪威、安哥拉的海洋工程大单，持续巩固其在高端业务领域的领先地位。
此外，哈里伯顿在纳米比亚和巴西获得深水海洋工程合同；贝克休斯则深耕巴西市场，持续深化与巴西国家石油公司的合作。
持续丰富
数智化产品和服务
国际油服公司紧跟技术发展趋势和客户需求，围绕数字化生态系统、工作流程和边缘环境3个维度升级业务，依托云计算和人工智能技术等数智化新兴技术，持续丰富特色产品和服务类型。
2024年上半年，斯伦贝谢凭借着在“开放地下数据空间”技术标准（Open Group’s OSDU Technical Standard）制定过程中的主导地位和“平台即服务”（PaaS）类产品“DELFI勘探生产认知环境”的出色表现，接连获得道达尔能源、挪威Aker BP、印度石油天然气公司、巴基斯坦石油天然气开发公司等油气公司的数智化转型业务大单，在提高收入的同时将自己与客户深度绑定。哈里伯顿则凭借着兰德马克系列的成功与阿联酋AIQ公司、Wintershall Dea公司合作开发新产品和服务，并成功推出GeoESP举升泵、SentinelCem固井体系等整合了软、硬件的细分领域新服务，进一步提升差异化竞争能力。
建 议
中国工程技术企业应全面分析市场形势，在风险可控的前提下积极把握市场机会，大力发展中东、亚太等重点区域的市场业务。同时，中国工程技术企业应合理选取细分市场，发挥自身优势，培育差异化竞争力，抢抓机遇期，扩大国际市场占有率。
编辑：孟莹
校对：韩璐妤
审核：常斐 卢向前
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