北京时间 2024年9月20日，工信部发布《工业重点行业领域设备更新和技术改造指南》，文件提出至2027年完成约200万套工业软件(CAD、CAE、CAM等)以及80万套工业操作系统(PLC、DCS、SCADA等)的更新换代任务，政策推动下我国核心工业软件厂商有望迎来重大发展机遇。
随着我国新质生产力要求以及新型工业化进程的持续推进，国产核心工业软件有望受益于下游需求的提升而实现加速成长。
设备更新方向逐渐细化，引导钢铁等行业工业操作系统和工业软件升级迭代9月20日，工信部印发《指南》分别对石化化工、钢铁、有色金属等共计二十七行业以及工业软件、工业网络设备、绿色节能设备、安全应急装备共计四个领域提出设备更新目标和重点方向。其中《指南》指出钢铁行业到 2027 年，技术装备水平再上新台阶，80%以上钢铁产能完成超低排放改造，30%以上钢铁产能达到能效标杆水平，关键工序数控化率达到 80%。重点方向包括：(1) 铁矿采选升级改造;(2) 减污降碳改造；(3)数字化转型改造，推进企业在自动化、数据采集、过程控制、网络架构等方面完善软硬件设施建设，加装传感检测、仪器仪表、无人运输车辆等智能装备，在3D 岗位引进工业机器人等；(4)工艺装备升级改造；(5)工业操作系统升级改造，重点推进生产线及各类生产设备中的 PLC、嵌入式软件升级改造；(6)工业软件升级改造，全面推进 CAD、MES、ERP、SCM_等成熟度较高的软件开展更新换代。
从中短期看，2023年以来工业软件利好政策密集出台：
（1）23年6月29日，2023年北京市属国有企业软件采购谈判工作会议召开，统信、麒麟、金山、福昕、永中、中望、浩辰等众多国产软件厂商均委派市场部、销售部主要负责人参会，我们认为，工作会或释放软件正版化进展加速信号。
（2）23年6月30日，工信部等五部门印发《制造业可靠性提升实施意见》，阿古认为，突破“可靠性”关键技术(如仿真、正向设计、故障诊断、智能运维)→开发“可靠性”关键工具(如 CAX、MES、PLC 等)→实现覆盖产品全生命周期的“可靠性”或成为突破我国中高端制造业困局的重要路径之一，
（3）24 年1月，工信部部长金壮龙在接受采访时表示，AI 已在研发设计生产制造等领域崭露头角，成为新型工业化的重要推动力，
（4）24年3月，国务院印发《推动大规模设备更新和消费品以旧换新行动方案》，要求2027年规上工业企业数字化研发设计工具普及率/关键工序数控化率分别超过 90%/75%，阿古测算认为，假设我国工业软件市场规模与工业增加值比例维持23年的水平不发生变化，到27年5万亿设备更新的增量投入有望推动375亿工业软件市场规模扩容。
从长期来看，工业软件具备空间广阔、渗透率低、国产化率低、技术壁垒高等特点：
（1）市场规模广阔：我国工业软件市场规模高达 3, 000 亿元，研发设计类(288 亿元)与生产控制类(545 亿元)均有百亿规模。
（2）国内渗透率低；我国工业增加值与工业软件规模占全球比重形成逐渐扩大的剪刀差，主要工业软件品类全球占比低于10%。
（3）国产化率低；工业软件四大品类国产替代进行时，研发设计类国产渗透率仅为5~10%
（4）技术壁垒高筑：海外大厂历经数十年的产品迭代、行业打磨、收购兼并，沉淀出极深的工程 knowhow与行业护城河。
（5）AI 赋能：Al+工业软件协同效应或将持续深化行业壁垒，服务增值化-功能延伸提升软件单品价值， AI 接入有望催化国内订阅制进程；软件正版化-AI接入倒逼软件正版化提速，有效市场扩容引发“量价齐升”。
国产工业软件以及智能制造产业链有望核心受益
《指南》对 2027 年需要改造升级的工业软件及操作系统和工业网络设备等进行了数据上的明确要求，阿古认为本次《指南》有望推动设备更新、国产智能制造政策的加速落地，国产工业软件及智能制造产业链有望核心受益。重点推荐：【自主可控工业软件龙头】宝信软件(自主可控大型PLC、SCADA、MES、ERP 等全面布局)；【工业网络芯片&光器件】中际旭创、英维克、新易盛、天孚通信、盛科通信；【工业网络设备】中兴通讯；受益标的：【运营商】中国移动、中国电信、中国联通；【工业网络设备】紫光股份、锐捷网络、映翰通、东土科技、三旺通信、烽火通信等；【工业PLC】禾川科技、东土科技等；【工业网络产业链】润泽科技、源杰科技、光迅科技、华工科技、网宿科技等。
