2024年我国粮食再创纪录，稻谷也小幅增产，市场供应相对宽松。但在稻谷最低收购价政策的支撑和节日大米需求小幅增加等因素的提振下，国内稻米市场总体运行平稳。春节后随着大米需求可能阶段性减少，大米进口同比将增加，加之储备轮出逐渐增加等因素影响，预计春节后稻米市场走势难以乐观。
稻谷托市收购大幅增加
节前稻米市场以稳为主
2024年中晚稻上市后，国家在河南、江苏、黑龙江和安徽四省启动了稻谷最低收购价预案。由于预案启动时间比上年提前，启动预案的收储库点同比也大幅增加，兜住了“农户种粮卖得出”的底线，有效稳定了稻米市场。但同期，国际大米价格持续下跌，市场看涨预期不强，农户纷纷选择提前售粮，导致2024年中晚稻托市收购同比大幅增加。
市场利空因素逐渐增多
节后稻米市场或将走弱
虽然2024年我国人口出生比2023年增加52万人，但难改人口下降趋势。2024年末，全国人口140828万人，比上年末减少139万人，人口自然增长率为-0.99‰。这是我国人口连续三年减少，预计蛇年人口出生率也难以乐观。
从年龄构成看，60岁及以上人口31031万人，首次突破3亿大关，占全国人口的22%，其中65岁及以上人口22023万人，占全国人口的15.6%。
人口减少，老龄化加重，加上机械化、自动化水平提升，预计人均大米口粮需求将继续减少。参考韩国和日本人均大米需求变动趋势，预计后期我国人均大米口粮需求还将有下降空间。
进入2025年，由于印度已全面放松大米出口，而大米主要进口国菲律宾、印尼等国大米进口放缓，国际大米出口市场竞争更加激烈，价格继续走弱。
笔者于1月4日在《粮油市场报》发表的《底部支撑有力，春节前稻米市场或稳中走强》一文中认为，“预计短期国际大米市场仍将继续走弱，东南亚主要出口国的5%破碎率大米出口价格很可能将全面低于500美元/吨。”此文发表后不到一周，亚洲三大主要大米出口国的5%破碎率大米出口价格就已全面低于500美元/吨。
截至2025年1月18日，泰国大米（5%破碎率，下同）FOB出口报价472美元/吨，环比下跌22美元/吨，同比下跌196美元/吨，跌幅29.3%，创22个月以来的新低；越南大米FOB出口报价424美元/吨，环比下跌38美元/吨，同比下跌231美元/吨，跌幅36.3%，创27个月以来的新低；印度大米FOB出口报价435美元/吨（2023年7月至2024年9月无报价），环比下跌14美元/吨，也创出24个月以来的新低。
国际大米价格持续走弱，目前已全面低于国内同类大米价格。1月18日，广东早籼米批发价3990元/吨，泰国大米（5%破碎率）到港完税成本3931元/吨，国内外价差59元/吨；越南大米到港理论完税成本3495元/吨，价差495元/吨；印度大米到港完税成本3859元/吨，价差131元/吨；巴基斯坦大米到港完税成本3701元/吨，价差289元/吨。
随着国际大米在国内的竞争力提升，我国大米进口逐渐从底部回升。据海关统计，2024年12月，我国进口大米38万吨，同比增加15万吨，环比增加21万吨，已连续两个月环比增加，且大幅高于我国12月大米出口5万吨的水平。
从目前国际大米市场形势分析，预计后期国际大米价格仍有下行空间，印度和巴基斯坦大米出口价格甚至有跌破400美元/吨的可能。预计后期进口大米在我国的竞争优势将继续提升，2025年我国大米进口可能出现较大幅度的回升；大米净进口也将显著增加，这将增大国内稻米市场的供应压力。
（全文刊登于2025年1月23日粮油市场报三版）
