5月20日，国家金融监督管理总局发布消息，广州农村商业银行股份有限公司（以下简称：广州农商行）发行无固定期限的120亿元资本工具额度的申请正式获批，扣除相关费用后，发行所获资金将用于夯实资本。
董事长在2023年报致辞中提出，将“全面开展‘效益提升年’活动，拓市场、降风险、优管理、提效益，力争用2年左右时间实现盈利能力大提升。”
然而，广州农商行，在2024年开年的三个月时间里，就被缩水的资产规模和经营业绩弄的高兴不起来。
广州农商行一季报显示，截至2024年3月末，广州农商行的资产总额为12693.79亿元，较年初下降了446.63亿元，降幅3.40%；负债总额为11702.24亿元，较年初下降了472.77亿元，降幅3.88%。
除了资产规模扩增承压外，广州农商行在第一季度的经营业绩也是叫人难言乐观，2024年一季度，广州农商行实现营业收入40.79亿元，同比下降7.48亿元，降幅为15.49%；实现净利润14.67亿元，同比下降5.30亿元，降幅为26.55%，营收、净利润双双跳水。
事实上，广州农商行业绩拉跨已经不是一天两天了，自2020年资产总额突破万亿，成为继重庆农商行、北京农商行后全国第三家总资产迈入“万亿俱乐部”的农商行后，广州农商行在业绩端的表现就不理想。
广州农商行前身为1952年成立的广州农村信用社，2006年完成统一法人改革并成立广州市农村信用合作联社，2009年12月完成股份制改革挂牌开业，成为广东省内第一家改制开业的农商行，2017年6月广州农商行在香港挂牌上市，成为广州地区首家上市银行，上市一年多后，于2019年向证监会正式提交了IPO申请，开始了回A之路。
但广州农商行这条回A的路可谓是走得磕磕绊绊，2020年末广州农商银行在上会前一日，突然宣布撤回IPO申请。这或许已经预示广州农商行的经营业绩不理想。
截至2019年至2023年年末，广州农商行分别实现营业收入236.57亿元、212.18亿元、234.81亿元、225.45亿元和181.54亿元；分别实现净利润79.11亿元、52.77亿元、37.76亿元、40.38亿元和32.60亿元，营收、净利在2023年跌至近五年以来最低金额。
虽然广州农商行董事长蔡建在2022年的年报中表示，将以“等不起、慢不得”的使命感，以“一年当做两年用、两步并做一步走”的紧迫感，来面对2023年。但结合实际来看，这似乎只是空喊口号，2023年广州农商行实现营收、净利分别实现181.54亿元和32.60亿元，分别较2019年下跌23.26%和58.80%，净利润较五年前直接腰斩。
从数据上看，广州农商行营收下滑和利息净收入脱不开关系，从营收结构我们不难看出，广州农商行的盈利能力重度依赖于利息收入，2019年至2023年，该行利息净收入分别为188.83亿元、176.47亿元、195.59亿元、185.82亿元和165.83亿元，分别占总营收比重的79.82%、83.17%、83.30%、82.42%和91.35%。
但在近年息差下行的大环境下，广州农商行2019年至2023年，净息差分别为2.65%、2.01%、2.00%、1.69%和1.39%，净息差收窄幅度不小，这也就导致靠利息净收入作营收顶梁柱的广州农商行，难以实现“一步并做两步走”的美好愿景，如果继续维持这样单一的营收结构，广州农商行的经营业绩可能依旧无法重回巅峰。
此外，在成本控制上，广州农商行的成本收入比由2019年的27.25%增长到2020年31.95%，在2021年成本控制先出现下降至26.08%，但并没有维系多久，2022年成本收入比就又增至31.37%，2023年更是达到36.08%，这无疑对其本就趋弱的盈利能力进一步增压，未来广州农商行在控制成本和提高收入方面依旧存在挑战。
广州农商行这种高比例依赖利息收入的在上市银行中并不多见。《商讯·公司金融》梳理其历年财报注意到，2019年至2023年末，广州农商行发放贷款及垫款总额分别为4799.68亿元、5689.26亿元、6576.63亿元、6919.72亿元和7313.18亿元，分别较上年末增长26.98%、18.53%、15.60%、5.22%和5.69%，放贷增速逐渐减缓。
2019年至2023，广州农商行对公贷款总额分别为3261.35亿元、3798.58亿元、4070.27亿元、4405.85亿元和4289.57亿元，分别占发放贷款及垫款总额的67.95%、66.77%、61.89%、63.67%和58.66%；个人贷款总额分别为1247.19亿元、1403.32亿元、1584.29亿元、1659.59亿元和1750.94亿元，分别占贷款总额的25.98%、24.67%、24.09%、23.98%和23.94%；票据贴现总额分别为291.14亿元、487.37亿元、922.07亿元、854.29亿元和1272.67亿元，分别占贷款总额的6.07%、8.56%、14.02%、12.35%和17.40%。对公贷款占比逐渐降低，个人贷款未有太大起伏，反而是票据贴现占比大幅提升。
从行业分布来看，广州农商行的前五大贷款行业一直集中在租赁和商务服务业、房地产业、制造业、批发和零售业以及建筑业。
2019年至2023年，租赁和商务服务业分别占公司贷款总额的13.03%、15.02%、15.18%、18.06%和16.33%；房地产业分别占公司贷款总额的14.24%、10.37%、8.98%、8.20%和7.26%；制造业分别占公司贷款总额的7.48%、6.80%、6.40%、6.97%和6.85%；批发和零售业分别占公司贷款总额的11.15%、10.88%、9.91%、8.44%和6.81%；建筑业分别占公司贷款总额的5.68%、6.89%、5.92%、5.36%和4.92%。
从资产质量上来看，广州农商行的不良率自2019年至2022年逐年攀升，分别为1.73%、1.81%、1.83%和2.11%，资产质量不断下行，不过好在2023年资产质量有所改善。2023年末，广州农商行的不良贷款率为1.87%，较上年末下降了0.24个百分点。
2019年至2023年，广州农商行租赁和服务行业的不良率分别为3.18%、3.42%、2.64%、3.57%和0.81%；房地产业不良率分别为0.26%、2.06%、1.00%、2.83%和5.92%；制造业的不良率分别3.63%、1.66%、1.54%、1.18%和1.36%；批发和零售业的不良贷款率分别为0.83%、2.22%、7.35%、7.60%和5.56%；建筑业的不良贷款率分别为0.41%、0.80%、1.54%、1.18%和1.36%。
泛海控股有限公司2024年2月5日发布的公告内容显示，泛海控股的子公司民生信托收到北京金融法院送达的《民事判决书》，判决书显示，北京金融法院驳回广州农商行要求民生信托赔偿其投资本金15亿元及利息等相关费用的全部诉讼请求。
这起诉讼案还要追溯到2019年7月，广州农商行向民生信托认购的两笔信托产品，分别投资10亿和5亿人民币，但民生信托并未按照约定向广州农商行分配信托利益。
2022年8月5日，泛海控股收到子公司民生信托转交的诉讼材料。材料显示，广州农商行以营业信托纠纷为由，将民生信托诉至北京金融法院，请求解除与民生信托签署的相关合同并赔偿投资本金及利息、为实现权利支付的律师费和所有诉讼费用。
但目前广州农商行的15亿赔偿诉求均被驳回，这笔15亿的投资，未来能否收回成未知数，诉讼难度却增加。
除此之外，据广市纪检委3月19日披露公告显示，曾任广州农商银行党委委员、副行长，党委副书记、副董事长、行长的易飞雪因涉嫌严重违纪违法被查。易雪飞于2006年加入广州农商行，并于2013年被任命为行长，截至2023年2月，易雪飞因超过行长任职期限的监管规定辞去行长等职务，已经担任行长职务10年之久。
这并不是广州农商行唯一落马的高管，早在2019年8月，广州市纪委监委网站就曾披露，广州农商银行原党委书记、董事长王继康被查。王继康2009年加入广州农商行历任广州农商银行委副书记、副董事长、行长，党委书记、董事长职务，于辞任一个月之后接受调查；2020年4月，广州市人民检察院以涉嫌受贿罪对其提起公诉。
