如何筛选质优价廉的美国股票？斯坦福教授的Piotroski评分了解下

财富 2024-12-27 21:34 广东

作者：Alessandro Bergonzi

2025年美国市场可能出现波动，然而精明的投资者可以从波动中发现机遇。
美股升势过于集中引发了一些问题——美国市场还有被低估的宝藏股吗？
使用成熟的选股策略，美股市场的这三只股票具有看升30%的潜力。

2025年，市场波动可能卷土重来，很多专家预测，持续上升两年后，美国市场将回调，虽然听起来可能令人不安，然而波动往往意味着机会，尤其是在如今高度集中的市场。

少数股票驱动的股市大升

自2022年10月以来，标准普尔500指数飙升约70%，然而升势主要由少数实力雄厚的公司推动，尤其是AI相关公司。

标普500指数走势图

Schroders策略研究主管邓Duncan Lamont指出，如今美国前六大公司的总市值已超过日本、英国、加拿大、法国、中国和瑞士这六大国家的总和。此六大公司的权重相当于全球2000间最小公司的总和。

其中，英伟达表现尤为突出，其市值仅在今年就飙升了超过2万亿美元，是意大利股市总市值的两倍多。

美国市场上是否还有被低估的宝藏股？

鉴于美国市场由少数公司主导，很多人好奇，是否还有其他被低估且具备成长潜力的优质公司。答案是肯定的，不过如何找出这些公司并非易事。筛选海量上市公司需要大量时间，而时间就是金钱。

这时，股票筛选器具就派上了用场。股票筛选器，简称选股器，可以使用估值、财务、效率等各种指标快速筛选海量股票。比如，你可以选定若干表明基本面强劲、看涨潜力巨大的指标去筛选股票，而免去在海量股票和数据中大海捞针的痛苦。

接下来，我们使用InvestingPro选股器，来筛选高质量、被低估且上升潜力超30%的股票的。

InvestingPro选股器地址：https://cn.investing.com/pro/screener

如何找到高质量、被低估且上升潜力超30%的股票

评价上市公司是否优质可以使用Piotroski指标，此指标是斯坦福大学教授Joseph Piotroski开发的一种系统，从盈利能力、流动性和运营效率等九个关键指标来评估公司情况。根据纪录，这一筛选方法成绩令人瞩目，二十年来平均年化回报率高达23%。

使用Piotroski筛选策略，我们可以筛选出得分高、基本面扎实，Piotroski得分在8分及以上，回报为正、现金流强劲、债务低且利润率不断扩大的公司。

InvestingPro预设的Piotroski筛选策略

在筛选出高质量股票后，下一步是找出其中具有显著上升潜力的股票。我们可以通过设置参数，如最低市值达10亿美元以及分析师看升潜力来进一步精简搜索范围，仅留下至少具有30%看升潜力的股票。

增加的筛选条件

最终筛选结果，来源：InvestingPro

应用这些筛选条件后，三间公司脱颖而出。这些公司不仅Piotroski分数高，而且根据分析师目标价以及InvestingPro估值模型，都预计有上升潜力：

Halozyme Therapeutics (NASDAQ:HALO)：Piotroski评分9分，分析师看升35%，InvestingPro估值模型看升31%。
斯伦贝谢有限公司 (NYSE:SLB)：Piotroski评分9分，分析师看升45%，InvestingPro估值模型看升36%。
Millicom International Cellular SA (NASDAQ:TIGO)：Piotroski评分9分，分析师看升39%，InvestingPro估值模型看升34%。

当然，通过少数数据预测公司的潜力未必准确，然而通过选股器，可以为我们节约大量时间和精力，快速精准地找出符合特定指标的公司，把节约下来的时间和精力用于投资者展开更具针对性和深入的研究。

除了Piotroski策略，InvestingPro选股器还预设了Z-score、格雷厄姆、宝藏科技股、股息、现金等多种选股策略。

InvestingPro选股器地址：https://cn.investing.com/pro/screener

现在解锁InvestingPro选股器，享受新年五折特惠，每月仅需两杯咖啡钱，2025年选股更轻松。领取优惠：

https://bit.ly/40xHR2o

或点击阅读原文

立即订阅，解锁2025年美股研究新装备：https://bit.ly/40xHR2o

编译：刘川

英为财情Investing

全球第五大财经门户网站Investing.com中国官方微信，提供全球各国海量金融资讯和实时行情数据，包括股票股指、外汇、期货、基金、债券、加密货币等。关注全球金融市场动态的投资者千万不可错过。

最新文章

比科技股还猛？美股这个行业的Q4盈利增速料大超科技股

大摩最新研报：最高看涨特斯拉100%至800美元！

美股研究利器InvestingPro——如何访问？

英伟达vs博通：谁才是2025最具潜力的美国AI芯片股？

瑞穗1月美国首选股名单：Chewy、GE Vernova、CRM入列

美股今年能否再涨20%？盈利预期是个很重要的问题

苹果三个月内再获卖出评级！

10条美股法则——投资者必知

大摩首席投资官：美股2025年的关键变量在于利率

2025年美股首场大考：非农揭晓在即，会否改变美联储立场？

AI去年压中了这两支美股，全年皆大涨超150%！

2025年美国又将例外，分析师：AI、强劲的经济将继续推升美股

富国银行惊人预测：美联储到2027年仅会降息一次！

2025年美股先跌为敬？别慌，牛市将在春季扩张

两位「流动性末日骑士」预警：美联储放出的水开始褪去

为什么说美联储的《经济预测摘要》不靠谱

花旗揭晓2025年「首选」中国电动汽车股——比亚迪

CES下周来袭，美银：英伟达仍是首选股

美国医保越来越贵，十年奥巴马医保改革失败了？

Wedbush列出「2025年美国十大AI股」，AI的软件时代亦将到来！

高盛：2025年美国经济的十大关键问题

华尔街的「小圈子」：散户不重要，他们的钱才重要！

美股2025年涨势或回归平淡，华尔街平均看升10%

花旗建议：2025上半年，趁回调买入美国标普500指数

「圣诞行情」逆转，BTIG预警：美股1月恐出现更大跌势

特斯拉Q4交付量公布在即，瑞银：数据不再如过往重要

高盛2025年最新预测：美联储降息节点以及美国通胀、就业和GDP

2025年：更少时间研究美股，更多时间享受生活

如何筛选质优价廉的美国股票？斯坦福教授的Piotroski评分了解下

一月份，这4件大事将考验美国金融市场！

美股误区：股息股是熊市避风港

富国银行2025年十大市场预测：无惧特朗普关税，美国通胀将下降

美股研究三步骤：发现美股、研究美股、追踪美股

英伟达vs博通——谁才是未来的赢家？

美联储将被迫再度转鸽？BCA：明年FOMC将不得不降息超50个基点

美国股市2025年看涨还是看跌？最重要的是永远没有永远

网红股特斯拉，靠讲故事「吹」起来的股价

瑞银：2025年最值得关注的25只美国股票

真正的AI基础设施霸主：英伟达芯片采购量远甩中美竞争对手

美股暴跌别慌，Wedbush：买入科技股的大好机遇！

大摩评FOMC会议：美联储1月降息无望，明年只会降息两次

华尔街看涨这间美国企业30%：英伟达合作伙伴，AI基础设施巨头！

美国政府能否在2025年削减开支？细分来看难上加难

美国中小企业信心大增，中小盘美股鸡犬飞升？

美国2025年最值得关注的芯片公司？美银：推荐这六家公司

如何预测美国上市公司盈利趋势？这3个指标告诉你答案！

美股将再度上演圣诞行情？美银：美联储已成为拦路虎

高盛：美联储将于1月暂停降息！

金价年内狂飙34%！美国黄金股能否闪耀2025年？

如果美国经济衰退，BCA：美股恐暴跌30%

分类

时事

民生

政务

教育

文化

科技

财富

体娱

健康

情感

旅行

百科

职场

楼市

企业

乐活

学术

汽车

时尚

创业

美食

幽默

美体

文摘

原创标签

时事社会财经军事教育体育科技汽车科学房产搞笑综艺明星音乐动漫游戏时尚健康旅游美食生活摄影宠物职场育儿情感小说曲艺文化历史三农文学娱乐电影视频图片新闻宗教电视剧纪录片广告创意壁纸头像心灵鸡汤星座命理教育培训艺术文化金融财经健康医疗美妆时尚餐饮美食母婴育儿社会新闻工业农业时事政治星座占卜幽默笑话独立短篇连载作品文化历史科技互联网

发布位置

广东北京山东江苏河南浙江山西福建河北上海四川陕西湖南安徽湖北内蒙古江西云南广西甘肃辽宁黑龙江贵州新疆重庆吉林天津海南青海宁夏西藏香港澳门台湾美国加拿大澳大利亚日本新加坡英国西班牙新西兰韩国泰国法国德国意大利缅甸菲律宾马来西亚越南荷兰柬埔寨俄罗斯巴西智利卢森堡芬兰瑞典比利时瑞士土耳其斐济挪威朝鲜尼日利亚阿根廷匈牙利爱尔兰印度老挝葡萄牙乌克兰印度尼西亚哈萨克斯坦塔吉克斯坦希腊南非蒙古奥地利肯尼亚加纳丹麦津巴布韦埃及坦桑尼亚捷克阿联酋安哥拉