一，A股最近的ai算力cpo光通信模块主升大涨！
美股的ai算力 科技龙头 这两年大幅度飙升。
带动全球的AI人工智能的狂欢。
上月2.19号发过文讲过
ai算力核心cpo，低位起涨的那几个！
一个月后面都翻倍大涨了！
cpo光模块是ai算力上游卖铲子的逻辑！
也迎来大趋势大牛！
华为：未来5年全球AI算力年复合增长率超过80%
华为数据中心能源领域表示，AI大模型时代，未来5年全球AI算力年复合增长率超过80%，数据中心逐步从云数据中心向云+智算中心演进。
随着算力需求翻番成倍增长。
AI浪潮下，国内算力需求广阔。海外算力高端的英伟达供给受限，国内供给逐步填补缺口。
这是大的超前预期！长期逻辑还在！
国内算力基础设施及国产算力持续重点推动下，产业链相关厂商迎来机会。
此前据华为的预测，2025年智能算力需求会增长至现在的100倍，到2030年将达到500倍以上。
二，主要光通信模块cpo核心的公司：
1，光迅科技：央企光模块硅光龙头企业。
在光芯片这个领域，光迅科技是国内绝对的龙头。
光模块是AI最受益、确定性最高板块。从下游需求来看，22年为800G元年，市场出货量约为万只级别，23年为起步年份，24年随着大模型厂商加速AI建设，加单意愿强烈、节奏频繁，预计800G需求将迎来爆发式增长。
亮点：LightCounting 预计未来 5 年用于 AI 应用的光模块的总销售额将达到 176 亿美元。同期所有其他应用光模块将有 285 亿美元的销售收入。
天孚通信是业界领先的光器件整体解决方案提供商。
天孚通信发布2023年业绩预告：公司预计2023年全年实现归母净利润6.77亿元至7.58亿元，同比增长68.00%至88.00%；实现扣非归母净利润实现6.47亿元至7.38亿元，同比增长77.45%至102.29%。
光通信产品需求旺盛，持续带动公司业绩增长 公司业绩增长的主要原因系人工智能技术的发展和算力需求的增加带动全球数据中心加速建设进而带动上游高速光器件产品的需求持续稳定增长。其中利润率较高的高速率光通信产品需求增长显著，带动公司部分产品线的持续扩产提量，产能利用率大幅提升。
公司从高端无源器件，到高速光引擎解决方案全方位布局。目前公司可以提供高速同轴光器件产品解决方案、高速光引擎/BOX器件封装解决方案、波分复用（AWG）产品解决方案、PSM/DR系列光器件无源产品解决方案、PM保偏+FAU无源光器件产品等解决方案。
公司生产的光引擎产品是CPO方案的核心光器，有望受益于CPO方案加速渗透的大趋势。公司募投的“面向5G及数据中心的高速光引擎建设项目”进展平稳，公司有望充分受益于光器件领域的发展机遇，后续募投项目投产之后公司业绩将进一步提升。
核心竞争力：
如果光模块中出一个类似于逆变器的阳光电源，
可能是在天孚通信和中际旭创中出。
天孚通信是做光收发器的，也就是光模块的核心零部件（成本70%的零部件），该零部件是技术壁垒很高的产品，所以公司毛利率高于中际旭创和新易盛。中际旭创和新易盛都用天孚通信的光收发器。
于是乎，市场发现：新易盛和中际旭创是摆在台面上的，而天孚通信才是背后的真赢家？
3，新易盛
Q4归母净利率显著好转，盈利能力有望持续增强 公司23Q4单季度归母净利率同环比明显好转。
根据业绩快报数据，公司Q4归母净利率环比提升7.53pct，同比提升9.82pct。随着24年400G及800G高速光模块出货不断增加，公司盈利能力有望持续增强。
高速率光模块产品销售占比持续提升 公司产品覆盖齐全，产能部署持续优化。公司是国内少数具备100G、400G和800G光模块批量交付能力的、掌握高速率光器件芯片封装和光器件封装的企业。
公司800G LPO、1.6T产品于OFC2023期间推出，目前正处于客户送样测试阶段中。
24年海外AI建设带动公司400G光模块有望高速增长，800G有望放量出货。产能方面，公司聚焦客户需求与产能储备以保证产品订单的交付。
未来公司有望持续受益于来自AI算力需求提升推动光模块需求带来的红利。
4，光库科技
核心竞争力亮点：光纤器件领先企业，薄膜铌酸锂未来可期
受益于 AIGC，薄膜铌酸锂有望迎来新机遇。今年以来 AIGC不断催化，算力需 求暴增，800G/1.6T 光模块更新迭代速率加快。随着网络和数据通信的高速发 展，核心光网络向超高速和超远距离传输升级，对光通信骨干网的需求也不断 增加，薄膜铌酸锂调制器作为光通信骨干网的核心光器件，因其固有的优点将 会迎来重大的发展机遇。
公司正在重点开发 800G及以上的薄膜铌酸锂相干和非 相干调制器产品，有望在 24/25 年迎来突破。
5，博创科技
核心竞争力亮点：高速硅光与CPO赋能长期增长
聚焦数据中心需求，继续推进硅光光模块项目落地 公司指出：公司将加大高速数通产品的研发投入，加快800G硅光模块和CPO相关产品的开发进度，并努力拓展境外市场，实现境外收入的持续增长
控股长芯盛将助力博创科技持续丰富产品矩阵，业务协同效应明显：AI火热持续拉动数通领域产品需求，此次投资长芯盛不仅将助力公司进一步完善产品矩阵，实现光模块、有源光缆AOC、高速铜缆DAC/ACC的全面布局，同时AI应用场景下短距离互联场景较多，针对短距离互联的有源光缆AOC产品有望迎来重要发展机遇，长芯盛在有源光缆AOC领域技术实力突出，未来有望帮助博创科技实现数通市场的突破。
6，华工科技
算力加速提升背景下，公司大力推进数据中心业务，成功卡位头部互联网厂商资源池，400G及以下全系列光模块批量交付；800G系列产品已在顶级互联网厂商送样；积极推进硅光技术应用，现已具备从硅光芯片到硅光模块的全自研设计能力。
国资控股，公司400G及以下全系列光模块批量交付，进入海内外多家头部互联网厂商；在5G业务领域，无线光模块系列产品发货量保持行业领先地位。客户侧10G-400G传输类光模块全覆盖，去年在OFC2023上成功发布400GZR/ZR+/ZR+Pro高输出功率版本相干光模块；
三：总体
以上是目前的cpo光模块核心，各类的聚集！
目前有些这波反弹较大，回调后再观摩会更好。
之前老哥讲过科技未大涨动，
而ai算力cpo卖铲子的先行！
以上前面的大涨走势来看能说明这市场主线情况！
上述只是数据和市场表现一些客观公开的资料分享，
核心的主流思路老哥持续分享！值得中长期跟踪关注！
盘中可观摩这个：
点在看，日百万，顺手转发，涨停到家！
