自主可控是国家安全基石，信创是强确定性赛道
投资要点
自主可控是国家安全基石，科技自立自强是国家强盛之基。为保持科技领域的领先和主导地位，美国制定了一系列制约政策，以在与中国、等国家的竞争中获得优势。
1）以特朗普政府为例，自2017年1月20日起至2021年1月20日，特朗普政府共把454家中国公司、机构及个人纳入（Entity List），即部工业和安全局（Bureau of Industry and Security，简称BIS）的贸易黑名单。
2）以拜登政府为例，就在2024年10月29日，拜登政府正式确定了对美国个人或企业在中国半导体、量子计算和人工智能等先进技术领域投资的限制措施。
我国基础软硬件产品公司已迎来三大拐点，明年建设确定性强。
业绩上，Q3部分基础软硬件公司业绩出现超预期增长，比如海光信息Q3收入增速达到78.33%、达梦数据Q3收入增速74.5%、麒麟信安Q3收入增速219%。其实从Q2业绩总结看，信创赛道收入增速已回暖，同增10.9%，减亏明显。
政策上，9月30日，新一期安全可靠测评结果公告出炉，给替换带来指引。
产品上，华为产业链是信创重要参与者，预期未来纯血鸿蒙将带来全新生态，发布软硬一体式创新产品，进入新产品密集发布期。
地方化债有望加速，以党政信创为代表的政务信息化方向业绩有望改善。
财政部在10月12日的会中提出，将通过多种方式增加地方财力：安排4000亿元支持地方债务、鼓励地方政府盘活闲置资产、提高国有资本收益及非税收入增速，同时利用预算稳定调节基金等手段。针对地方债问题，拟一次性增加较大规模债务限额，置换地方政府存量隐性债务，这是近年来出来的支持化债力度最大措施。
此前，地方债务负担重、财务不足问题，会导致地方政府缺乏足够资金投入到基础设施和公共服务。地方党政机关是计算机行业主要客户之一，地方财力补充将有助于党政机关IT支出，利好推进政府信息化国产替代进程。同时，地方化债有望加速政府客户项目验收、结算节奏，缓解行业现金流，有利于减少报表层面坏账计提，间接促进利润改善。浙商计算机观点
投资建议
我们在10月27日再次强调信创的建设确定性。
1）优先关注党政信创建设，明年业绩确定性强：中国软件、金山办公、太极股份、神州数码、达梦数据、海光信息、中科曙光等。
2）其次关注泛信创领域优秀产品型厂商：纳思达、龙芯中科、中望软件、中控技术、华大九天、柏楚电子、中国长城等。
11.8午盘 :别慌！
（小鲤鱼复盘 ）
估计很多人又搞不懂了，今天这个走势我觉得蛮正常蛮好的，今天砸不是坏事，今天竞价爆量20%+，很显然爆量像是要暴涨一样，但是看看这量，如果今天开盘真的金融继续爆，那今天的成交量应该能到3.3万亿左右，上一个3.45万亿成交量是10月8日，之后的行情你们应该懂。
去看看银行板块的走势就知道了，单边走低控指数，证券有游资扰动所以不那么明显，今天竞价出来情绪就是不及预期的，很多金融股都没啥溢价，该一字的都没一字，这个走势不稀奇，那问题来了，你慌了吗？
铁打的金融，流水的题材，没那么容易变，继续看好大金融。涨的时候你不敢追，那跌了你敢吸吗？金融板块继续看好，今天砸盘控指数，等量缩一缩又要开工了，砸了不是正好上车么？
今天最强的芯片方向，中芯国际高开是有带动性，不过最有带动性的是其实是科创板，芯片涨停前排基本全部是科创板，芯片这个强度肯定是可以关注的，走势没什么问题，昨晚也特地讲了芯片方向。
今天走强的军工、机器人就是昨天闷杀资金的反抽，反抽是卖点，昨晚给你们讲的很清楚了。
今天还有个值得关注的方向是并购重组，浩欧博超预期7板，今天并购方向是有明显走强，双成药业这些上午都有异动，接下来应该也会动一动。
消费方向今天一般，但是指数走弱是有利于消费的，刚启动的方向有什么好担心的，继续看好。
自主可控方向比较强，的三大低位抱团股中国软件、中国卫通、中国长城都很强，上海电气强势反包，接下来抱团仍然不会少。
地产化债今天走的一般，有小作文说没啥利好，但这个方向应该是没啥问题的。
行情没问题，甚至能算走的很健康，你们大多数应该都看的懂我昨晚基本都讲了，只是看不懂的人会踩不准节奏，金融跌了买，涨了卖，而不是相反的操作记好了，其它方向也很健康，依然看好后市，下午应该会继续跌一些，尾盘可能有小V，多点耐心别割肉别追高，别满仓，这种大波动市场做T才能利润最大化。
