昨晚美国的12月核心CPI低于预期，美债收益率大跌，美股大涨，今早港A受此影响，早盘也是普涨，各指数都冲了1个点以上，北证50大涨4个点以上。但我大A自有国情，近期国内的资金面是很紧张的，大家看最近的逆回购利率是涨得很猛的。临近春节，各地方需要资金腾挪，一般这个时候央行是愿意向市场投放货币的。但昨天有笔MLF到期，央行只是用7天逆回购对冲，而非惯常的MLF续作。钱一紧张，A股普涨后就有分歧，所以我们看到市场冲高后大幅回落。其中回落最狠的指数是科创50，因为寒王崩了，寒王暴跌14个点，把最近势头非常猛正准备逼近历史新高的中芯国际H股也拉下了马，中芯国际H股从涨7个点到收跌3个点。寒王大跌其实也没啥因素，涨太多了，业绩没跟上，拉出个777.77的顶，有这个回落很正常。另外回落的就是一有分歧就被抛弃的机构票消费医疗白马，以白酒为典型代表。前几天表现强势的机器人今天也出现了分歧，五洲新春破板，板块公司多数回调。机器人是一个可以持续看好的板块，但需要注意市场资金紧张下，这种高位板块容易出现回调。而除了这些外，其实整个市场还好。市场今天最强的是厨电板块，这个主要跟昨天商务部印发的关于做好2025年家电以旧换新工作的通知有关，厨电板块调整了一段时间了（白电因为红利等因素相对扛跌），位置低容易被刺激。火星人20CM涨停，万和电气、帅丰电器涨停，华帝8个点。调整了很久的CPO板块也是今天一大热点。这个主要是午间有小作文称英伟达将于3月的GTC大会推出CPO交换机新品。这一信息带动了整个产业链，天孚通信20CM涨停，太辰光冲了19个点后回落至8个点，中际旭创8个点，新易盛6个点，铜缆连接也被带动，博创科技大涨10个点。英伟达这个事情，真正受益者是天孚，因为它做这个，是需要向天孚采购光引擎，而其它的主要是位置因素，人心思涨。还一个大热点就是小红书概念，遥望科技继续一字板，壹网壹创虽然没有直接一字涨停，但最终也20CM封住了，这是连续第三个20CM涨停。整的来说，当前市场并没有什么风险，美国的CPI数据低于预期加强了美联储降息的预期，对我们的汇率是好事。央行昨天不续作MLF，包括之前宣布暂停购买国债，都多少有汇率压力的考量。美国这个数据掉头，央行后面自然就没这个压力了。下周还一件大事是，川普要回归了，这件事的另一面是，拜登要走了。需知，拜登的这四年，是A股苦难的四年，我们终于要把他送走了。随着拜登的离去川普的回归，消费医疗等行业白马们的苦难要结束了吗？小红书的概念还能延续多久？还有哪些未被发掘的细分方向？更专业详细的市场机会分享，欢迎加入《格隆汇研究院群英会》全天候直播：带你厘清真相，识别潜在风险，抓准真机会。
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注意：文中所提个股和题材板块不构成任何推荐，仅为复盘和学习交流所用，投资决策需建立在自我独立理性思考和专业研判之上，市场有风险，投资需谨慎。
