既然自然界中有很多的现象都符合上述微分方程所表示的变化规律，即某一个量的变化速度与它本身的值成比例。那么面对这样很简单的变量关系所对应的常微分方程，我们能否求解？假设此时我们并不知道 的解，从初等函数中的指数函数 出发，希望能找到满足微分方程 的函数 。根据导数的定义我们可以进行如下计算：
要使得 则需要 反推出希望
而这就是我们现在关于自然常数 的定义。所以自然常数 就是这个天选之子，以它为底的指数函数 巧妙地满足“导函数等于其本身”的性质。对应到现实世界中，就刻画了某个量的变化率与自身成比例的变化规律。
最后，我们聊聊 在历史上是怎么被发现的。据说在1683年，瑞士数学家雅各布·伯努利（1654-1705年）在研究复利时发现了一个有趣的现象。如果我们在银行存入1万元，年利率是100%，如果每半年结算一次，半年利率是50%。由此可得，第一种投资方法下获得本息2万元，而第二种投资方法下获得本息2.25万元。以此类推，如果利息结算周期越短，似乎收益就会越高。以每月结算一次，利率是 为例，则收益将近2.61304万元。接着我们考虑极端情况，当结算周期无限缩短时，复利收益会是多少呢？用数学公式来看，就是下面这个极限式的值。（其中 代表计息周期的次数， 是每个计息周期的利率） 当时伯努利并没有计算出这个数的精确值，只知道它介于2和3之间。
而在1690年，莱布尼茨在给惠更斯的信中，首次提到了自然常数，不过他没有用 表示，而是用 表示的。1727年欧拉（1707-1783年）开始用 来表示这个常数，而 第一次在出版物中用到，是1736年欧拉的著作《力学》中。所以很多人猜测，字母“ ”代表欧拉的名字“ ”的首字母。更有趣的是，在1743年欧拉已经用指数代换 给出了关于 阶常系数线性齐次方程的完整解法。想必这时他已经发现了以自然常数 为底数的指数函数在求解微分方程中的作用了。而 第一次被用到微分方程中，应该是要更早了。如果没有伯努利关于复利问题的研究这个故事，我们甚至大胆猜测，当年的数学家们为了找到可以满足“导数是其本身”这一性质的函数，人为地以极限来定义了这样一个数 呢？
