点击上方蓝字，关注汉邦Financial
联系汉邦金融
定制专属于你的财富布局
最近的股市上涨为加拿大人的财务状况提供了支撑，他们的集体财富在今年头几个月跃升至创纪录水平。
加拿大统计局周四在一份报告中称，2024 年第一季度，家庭净资产（所有资产减去负债的价值）增长了近 5500 亿加元，增幅为 3.3%。这使家庭总财富达到 16.9 万亿加元，超过了 2022 年初的名义家庭净资产最高值。
在应对更高的利率的同时，加拿大人也控制了借贷。今年年初，总负债增加了 87 亿加元，增幅仅为 0.3%。
多伦多道明银行（Toronto-Dominion Bank）经济学家马克-埃尔科劳（Marc Ercolao）表示，他预计家庭财富将在春季的几个月中再次增加。
“首先，随着金融状况和抵押贷款利率的缓慢下降，我们预计未来几个季度房价将上涨。同样，在美国经济表现强劲和预期美国降息的推动下，股市在第二季度上涨。“
加拿大人近些年一直热衷于加入股市上涨行列。第一季度，家庭购买了近 240 亿加元的汇集投资基金（主要是交易所交易基金）的股票，超过了 2023 年的总购买量。
尽管最近房地产市场举步维艰，但住宅房地产价值在第一季度上涨了 2130 亿加元，增幅为 2.6%，这对个人财务来说又是一个利好。虽然购房活动远弱于 2020 年和 2021 年的疯狂时期，但已从近期低点回升。
不过，Statscan 指出，大多数财富掌握在相对较少的家庭手中。例如，在 2023 年第四季度，超过 90% 的净资产由拥有房屋的家庭持有。财富分配底层 20% 的人拥有负净资产——这意味着他们的负债超过了资产价值。
在债务方面，情况略有改善。家庭债务偿还率从 2023 年最后一个季度的 14.98% 降至第一季度的 14.91%。换句话说，平均每个家庭税后收入中，有近 0.15加元用于偿还债务。
图源：The Globe and Mail和加拿大统计局
多年来，家庭债务一直是加拿大经济的一个主要弱点，早于加拿大央行通过大幅提高政策利率来控制通胀的努力。
很大一部分房主将在未来两年内按普遍预期的更高利率续签抵押贷款，这将导致潜在的还款冲击。到目前为止，许多房主还没有受到利率上调的全面影响，因为他们的月供仍是固定利率。
加拿大人在第一季度偿还了 685 亿加元的债务，创历史新高。其中 60% 以上的付款用于支付利息，而不是偿还本金。
总体而言，家庭债务负担（总负债占可支配收入的百分比）经季节性调整后为 176.4%。这意味着平均每个家庭每赚一加元税后收入，就欠 1.76 加元。
图源：The Globe and Mail和加拿大统计局
不过，这一比率在几个季度内呈下降趋势。债务负担在 2021 年达到 185.4% 的峰值，这表明加拿大人不愿借钱，债务增长速度低于可支配收入。
蒙特利尔银行（BMO）经济学家 Shelly Kaushik 在写给客户的信中写道：“第一季度家庭债务指标大幅改善，因为收入增长快于借款，而后者受到利率上升的影响。由于利率不太可能回到过去十年的水平，债务收入比似乎将继续呈下降趋势。”
上周，加拿大央行将其引领趋势的基准利率从 5% 下调至 4.75%，这是四年多以来的首次下调。人们普遍预计央行将在今年和明年继续降息。
加拿大央行行长蒂夫-马克莱姆（Tiff Macklem）表示，进一步降息可能是渐进的，消费者不应期望利率会回到疫情前十多年的超低水平。
Tiff Macklem周三在蒙特利尔的一次活动中表示： “我们预计经济增长将逐步回升，只要通胀率持续下降，就有理由期待在某个时间点进一步降息。我们将一次会议一次会议地讨论，但我觉得基本情况正在好转。”
建议投资者评估你的资产和净资产，并确定这是否会影响你。如果会产生负面影响，请考虑你的选择并联系汉邦金融寻求建议。
本文稿中包含的信息仅供参考，并不旨在提供特定的投资，保险，财务，税务或法律的建议。文稿可能包含有关经济和投资市场的前瞻性陈述。前瞻性陈述并非对未来业绩的保证，鼓励您在做出任何投资决定之前，仔细考虑风险，并咨询有关专业人士。
