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A股最近又有点炒不动了，一个根本原因：缺乏前几年的白酒、新能源、AI这种市场都认可的中线人气品种。但其实四大新兴产业渐行渐近，有可能在半年到一年内颠覆我们的投资格局，一起来看看！相关ETF：智能汽车、消费电子、人工智能（计算机）等汽车有没有高阶智驾，如同手机是否是智能，三年内没有这一配备的车企将发不出新车。而智能驾驶涉及的行业也相当广泛，几乎涉及了一切高端电子软硬件，但大体上可以被认为是既手机之后的又一主流消费电子产品。当然只要有“智能”两个字，就必然离不开人工智能代表的硬科技大产业。 智驾相对于其他新兴产业，算是成熟一些，比如德赛西威的业绩已经很好地体现出了增长。但用ETF来投，挑战肯定还是有的。那智能汽车ETF来说，包含的上市公司还是比较泛，很多行业真正的龙头企业因为没有上市也没有入选成分股。比如长城汽车凭什么是唯一入选的整车企业？这显然不合理。但是有两点预期：一是中证公司会不断优化指数编制；二是已经入选的消费电子、汽车制造、AI企业，本身确实长期从产业发展中受益。装备固态电池的电动车，续航轻松吊打传统锂电池汽车，直接产业换代，如同坦克碾压卡车。但其最大意义是，可能是给了宁王、比亚迪这些龙头企业一个机会：淘汰中小竞争者，实现二次腾飞。所以，大概率受益者可能还是那些新能源汽车的ETF。固态电池的电极材料和电解液等核心技术难度太高，中小锂电厂很难做出好产品。就算小企业做出来，也难以控制成本，可这是实力硬核的大企业的拿手好戏。实现了优胜劣汰，行业利润集中度就提高了，宁王带动创业板再次启动似乎不是梦。当然，有一种不算太大的可能性：有小企业突然做出来了，把宁王打了下去，未尝不可能！现在的机器人，和之前所说的，可能不是一种东西，这里特指人形机器人。这是具备“具身智能”的高端智能家电、设备甚至是伙伴，能够像人一样自主学习并代替人工作。人型机器人，既有大量的精密制造，又蕴含丰富的智能。目前已经推出的一些专用机器人，其实只是初级阶段的机器而已，没有“具身智能”加成，段位就不够。 目前的机器人ETF，其实也有不足，比如一些龙头企业并不在A股，主要面向专用和工业机器人、机床、精密制造等，预计随着产业发展会有沪港深三地的机器人指数。随着特斯拉的人形机器人上市临近，国内企业的紧迫感大为提升。但就是特斯拉，估计也离不开我们的产业链！共振ETF：机器人、央企科技（军工）、机床（工业母机）、人工智能等 其实今年以来，政策层面对于低空经济的支持力度的惊人的，毕竟产业前景号称几万亿。海外估算，就是低空飞行器这一种产品，10年增长预期就是30倍。低空经济的内涵极为丰富，我们大致可以理解为一个堪比新能源汽车的新赛道，涉及航空制造、精密机械、材料、通信、人工智能等等等。一旦发展起来，带动横向和纵向的产业链，是有能力拉动GDP的。 现在的低空经济还是炒妖股的阶段。真正的产业龙头比如大疆这种就没有在A股上市。但是显而易见，低空经济长期利好的行业非常广泛，所有新质生产力内涵都是受益方向。估计中证公司正在开发低空经济指数了，或是还要等等产业格局清晰一些，可能也会发沪港深三地的指数。 ETF方面，两航成分比较足的央企科技、高端装备等ETF账面上受益多一点，而机械制造相关、人工智能等行业也是长期受益。又人工智能？没错，那些飞在天上的，都是智能自主飞行的！ 这些产业都获得了国家产业政策支持，并且在产品和商业模式上已经基本路线清晰，接下来就是通过先进制造业的协作和升级，突破材料、成本、产品力上的瓶颈。而除了固态电池，也都离不开智能化这个“灵魂”。从ETF方面，除了行业ETF之外，专精特新的偏装备制造ETF：机器人（机床、母机）、智能制造、央企科技、高端装备、稀有金属等有望长期受益。而大AI领域，我们认为是给相关ETF再度增加了中长期逻辑，长投、定投有理。好了，以上就是一个简单的行外人总结，希望大家不要被短期的存量博弈干扰到了价值情绪。这么大的中国，难道没有值得长投的东西么！![]()
