注意事项：先说在前面，所有与投资相关内容全部都是完完全全的个人观点，任何人不能以此为投资选择的方向，不然无论亏损还是踏空，本人都概不负责。
一、宏观
疫情放开了，经济活动不会马上恢复，就算四月份完全放开也得需要大概一个季度居民消费意愿才会逐步恢复。而消费能力的恢复会进一步延期。产品性价比较高的公司会逐步受益，瑞幸，蜜雪冰城，拼多多，唯品会。近期财报和表现来看可以看出来唯品会和拼多多基本属于逆行业趋势在增长。
2.任何前期炒作放开概念的板块都不要再碰了，因为真放开预期兑现，但业绩恢复还需要一段时间，这些就到该下跌的时候了。包括酒店，景点等。中证旅游现在的位置比2019年最高点仍高10%，距离2022年上海封城前最高点也就10%的空间。要知道大盘相较于去年年底已经跌去了近20%。故此判断目前酒店、景点板块处于高位。
餐饮（消费场景恢复，预制菜）和机场航运（出行恢复）仍可关注。
3.新冠有关的医疗方面还会是主旋律但是有一点要细致区分放开之后真正受益的板块，因为这些新冠板块会严重分化，一部分戴维斯双击（抗原检测，感冒药），一部分戴维斯双杀（核酸检测）。
4.大消费预期仍然很差，到春节之前业绩几乎不会有好转。预计机会会出现在春节后。
二、板块
1、地产，三支箭之后，地产带动银行、保险大幅反弹。这两天地产银行大金融开始回调，预计未来地产仍有一波行情（炒小的概率比较大），但是大金融不好说了。房企定增发债从市场吸血，对其他成长类的赛道板块和公司来说不是好事。（短多长空）
2、中字头，这个概念也炒了一段时间了，中国联通涨幅40%以上（目前PB=0.97仍小于1）。个人判断是为了以后国企定增融资做准备（PB小于的国企是没办法发定增的，因为这属于国有资产流失）。国家现在需要国企站出来承担恢复经济的责任，而国企就要从A股这个融资市场去融资。这又是一笔不小的资金需求。
3、大消费，白酒现在市场预期非常差，库存挤压较为明显。管控逐步放开之后消费场景会有所恢复。目前来看地产酒相较于全国性的酒企受到影响更小一些。现在市场更偏向于业绩好的防守型标的，之前推荐过的全国性酒企中五粮液是目前业绩最好的，近一段时间五粮液也是大酒企中，涨幅最好的标的。
4、到春节之前消费里面选择防守板块和标的：（1）食品可以，（2）生猪养殖（短多长空）可以，(趋势一般，但位置够低，生猪现货价格从11月中旬跌破26元，预计下跌要持续到12月中旬，关注生猪期货的变化趋势）。（3）性价比较高的产品的公司可以
三、写到最后
